行业核心趋势 - 在净息差持续承压的背景下，中小银行正推动新一轮降息潮，主动降低存款利率上限以腾出利润增长空间 [1] - 金融管理部门将加强负债成本管控作为重点引导方向，以缓解银行净息差压力，近期多家区域性中小银行开启了新一轮存款利率下调，不同期限产品利率下调幅度在15至40个基点不等，个别银行长期限产品利率调降幅度高达80个基点 [5] - 银行揽储动力仍在，但负债成本管控朝着更加精细和分层分级的趋势发展，以应对存款利率下调后存款相对非存款产品利率优势下降带来的脱媒压力 [6] 银行年末揽储策略 - 临近年底，个别股份行分支机构已悄然开启揽储冲刺，例如招商银行北京地区推出核心资产达标后领取20元、25元或30元现金红包的活动，总计派发22.5万元现金红包，活动采取先到先得规则 [2] - 10月上旬以来，山西、江苏、江西等地的农商行集中召开四季度经营工作会议，强调打赢业务经营"收官战"同时蓄力确保首季"开门红" [2] - 在全国性商业银行中，"抢跑"年末业务的状况并不多见，多数银行活动一般集中在一季度或春节前，记者走访的10家银行网点中仅平安银行推出了与招商银行类似的资产提升奖励活动 [3] 存款利率市场现状 - 经过多轮降息，目前市场上的存款产品利率大多已进入"1字头"，六大国有行二年期、三年期、五年期整存整取的挂牌利率分别为1.05%、1.25%、1.3% [3] - 部分期限存款的实际执行利率相较于挂牌利率仍有一定上浮，例如邮储银行一年定期利率为1.15%，大额存单利率为1.25% [4] - 存款利率一再下降使得风险偏好稳健的储户难觅其他投资标的，大额存单仍是银行网点颇受欢迎的产品 [4] 精细化负债成本管理实践 - 银行出现中长期限大额存单产品鲜见和利率倒挂的情形，例如南京银行北京地区支行三年期定期存款利率为1.75%，而两年期和五年期利率均为1.6%，打破了"期限越长、利率越高"的惯例 [6] - 银行针对不同细分客群提出不同存款策略，最明显的是在中老年客群方面给予相对高的存款利率和相对低的起存门槛，例如平安银行针对定向邀请的老年客户三年期定期存款利率可达1.75%，而普通客户为1.6%；恒丰银行面向50岁及以上客户的"岁享版"存款产品起存门槛由1万元降至2000元 [7] - 针对老年客群的差异化策略有助于银行优化负债结构、锁定长期稳定资金、低成本扩充负债规模，并培育核心客群延伸至养老金融全链条 [7]