行业现状与挑战 - 基金投顾试点落地六年，共有60家机构获批资格，覆盖基金及子公司、券商、银行、第三方销售机构 [3] - 行业普遍面临用户认知待提升、投资者关注短期收益、业务盈利模式单一、服务与客户需求不匹配等问题 [1][4] - 业务发展需从粗放向精细转变，更加注重投资者的持有体验 [4] 机构业务发展举措 - 易方达基金设立全资销售子公司易方达财富，已完成业务筹备，将与50余家大中型基金管理人合作，依托自有App“e钱包”提供全市场基金和投顾服务 [3] - 中欧财富通过工具化和内容陪伴增强用户认知与信任，中金财富从资产配置、专业投研、客户服务三方面提升专业能力，强调“做配置、做服务”而非“卖产品” [4] - 国联民生证券建议收费模式多元化，允许收取前置咨询服务费，并设置浮动投顾费率，将投顾费与产品业绩挂钩 [5] AI技术应用与赋能 - AI技术已应用于投前、投中、投后各阶段，例如“帮你投”利用大模型分析用户行为，结合动态多轮对话技术提升服务主动性与效率，实现从标准化到“千人千面”的升级 [6] - 盈米基金以AI重构业务流程，对外开放赋能覆盖且慢AI小顾、AI编辑部等应用；汇添富基金推出“帮你看”服务，国信证券推动智能投顾等应用落地 [7] - 通用大模型存在金融数据陈旧、准确性不足等局限，盈米基金通过“垂直模型+评测标准”思路解决，并与阿里云发布理财智能体评测集和投顾智能体模型 [7][8] - AI技术正从辅助工具升级为核心驱动力，未来将通过AI实现“千人千时千面”的个性化服务，聚焦客户“账户级管理” [8] 监管动态与投资范围拓展 - 证监会推动基金投顾由试点转常规，5月印发行动方案提及促进业务规范发展，但相关管理规定尚未正式出台 [9][10] - 证监会6月发布意见，明确将科创板ETF纳入基金投顾配置范围，ETF产品纳入配置已处于系统论证和准备阶段 [10][11] - 业内建议进一步扩大基金投顾可配置资产范围，如其他场内ETF、保险、银行理财、信托、QDII、商品指数基金、REITs等，并在个人养老金账户中引入基金投顾服务 [9][10][11][12] - 建议建立行业统一的投顾从业人员资格认证体系和分级标准，推动打造专业课程体系 [10]