发行基本信息 - 南方电网数字电网研究院股份有限公司（南网数字）首次公开发行股票并在创业板上市 [2] - 本次发行的保荐人（主承销商）为招商证券股份有限公司 [3] - 发行采用向参与战略配售的投资者定向配售、网下向符合条件的网下投资者询价配售与网上向持有深圳市场非限售A股股份和非限售存托凭证市值的社会公众投资者定价发行相结合的方式进行 [3] 发行流程与时间安排 - 初步询价时间为2025年11月4日（T-3日）的9:30-15:00 [6] - 网下投资者需在询价开始前一工作日（2025年11月3日，T-4日）上午8:30至询价日当日上午9:30前通过深交所网下发行电子平台提交定价依据和建议价格或价格区间 [6][10] - 网上申购日为2025年11月7日（T日） [22] 网下发行相关规定 - 网下发行对象为经中国证券业协会注册的专业机构投资者 [6] - 每个网下投资者最多填报3个报价，且最高报价不得高于最低报价的120% [7] - 初步询价阶段单个配售对象最低拟申购数量设定为200万股，拟申购数量最小变动单位设定为10万股 [7] - 每个配售对象的拟申购数量不得超过9,400万股，约占网下初始发行数量的49.27% [8] - 发行人和保荐人（主承销商）将对所有符合条件的网下投资者报价进行排序，剔除报价最高部分配售对象的报价，剔除的拟申购量不超过符合条件的网下投资者拟申购总量的3% [1][15] 投资者资产规模与市值要求 - 网下投资者需确保申购金额不超过其最近一个月末（2025年9月30日）的总资产与询价前总资产的孰低值 [8][11][12] - 配售对象成立时间不满一个月的，原则上以询价首日前第五个交易日（2025年10月28日，T-8日）的产品总资产计算孰低值 [8][12] - 参与初步询价的网下投资者（除特定封闭式基金）在基准日（2025年10月31日，T-5日）前20个交易日所持有深圳市场非限售A股和非限售存托凭证日均市值应为6,000万元（含）以上 [21] - 网上投资者需在T-2日（2025年11月5日）前20个交易日日均持有深交所非限售A股股份和非限售存托凭证市值10,000元以上（含）才能参与网上申购 [22] 定价与配售机制 - 发行人和保荐人（主承销商）将通过网下初步询价直接确定发行价格，网下不再进行累计投标询价 [5] - 有效报价是指网下投资者申报的不低于发行人和保荐人（主承销商）确定的发行价格，且未作为最高报价部分被剔除的报价 [16] - 网下发行部分采用比例限售方式，网下投资者获配股票数量的10%（向上取整）限售期限为自发行人上市之日起6个月 [17] 战略配售安排 - 本次发行的战略配售由与发行人经营业务具有战略合作关系或长期合作愿景的大型企业或其下属企业、具有长期投资意愿的大型保险公司或其下属企业、国家级大型投资基金或其下属企业及保荐人相关子公司跟投（或有）组成 [4] - 若发行价格超过特定投资者报价的孰低值，保荐人（主承销商）相关子公司将参与战略配售 [5]