公募基金整体规模与仓位 - 截至三季度末，公募基金持有A股市值达7.38万亿元，创历史新高，较上一季度增长22.23%，占所有基金资产总值的20.84% [1] - 全部公募基金平均仓位为83.28%，较二季度末增加2.13个百分点，股票型开放式基金平均仓位高达90.14%，提升2.26个百分点，显示投资策略更为积极 [2] 重仓股变动 - 宁德时代以2070.74亿元持股总市值连续4个季度蝉联公募第一大重仓股，共有2124只基金持有，持股总量5.15亿股，占流通股比12.10%，尽管第三季度被减持5049.73万股，但其股价当季涨幅超60%推动持仓市值增长 [3] - 光模块企业中际旭创成为第三大重仓股，持股市值1110.68亿元，较二季度末增长287.89%，占流通股比例24.89%，有1158只基金持有 [4] - 新易盛跃升至第四大重仓股，持股市值1101.33亿元，环比增加253.02%，持有基金数量超千只，中际旭创与新易盛两只个股年内涨幅均超300% [4] 行业配置与资金流向 - 在65家获公募持仓超100亿元的A股公司中，电子行业以17家占据首位，医药生物行业10家紧随其后 [5] - 三季度公募基金在通信设备、消费电子、电池、半导体等细分赛道的仓位环比分别提升6.2、5.4、2.2、1.6个百分点，而酒类、军工仓位则分别下降1.3、1.1个百分点 [5] - 增持端，商汤-W以20.66亿股增持量居首，铜陵有色、阿里健康紧随其后，减持端，兴业银行、工商银行、江苏银行分别被减持10.40亿股、9.25亿股、5.36亿股，银行股成为主要调出方向 [5] 市场展望 - 结合近期外部不确定性下降，持续两月的调整期可能处于尾声，A股市场重拾升势，上证指数一度突破重要整数关口，显示投资者风险偏好重新回升 [5] - 中长期宏观产业政策和资本市场建设有望继续支持科技创新等新兴成长产业高质量发展，未来3-6个月大盘成长风格有望占优 [6]