“国家队”总体持仓概况 - 截至三季度末，“国家队”资金重仓持有超222只A股股票，合计持仓市值逼近4万亿元[2] - 总持仓市值达3.911万亿元，相比二季度有所增加[5] - 前十大重仓股的合计市值达3.28万亿元，占持仓总市值的83.9%[5] 重仓股行业分布与特点 - 金融股是“国家队”最主要配置方向，前十大重仓股中除中国神华外，其余9只均来自金融板块[2][5] - 持仓市值最大的个股是农业银行，截至三季度末持有市值过万亿元[2] - 持有市值超100亿元的上市公司共有29家，中国银行、农业银行、工商银行是持有市值最多的三只个股，持有市值分别为1.03万亿元、9677.3亿元和9302.7亿元[4] - 持仓风格偏保守和安全，钟爱银行、保险、券商、资源等蓝筹股，重视长期业绩[6] 重点持仓个股表现 - 农业银行今年三季度累计上涨23.52%，以“国家队”持股数量计算，单只个股贡献浮盈超1800亿元[5] - 除三大行外，持有中金公司、中国平安、新华保险、中信建投的市值均在600亿元以上[4] - 持有市值在200亿元以上的公司还包括中国人寿、申万宏源、中国神华、贵州茅台、中国中车、建设银行、招商银行、美的集团、紫金矿业[4] 新兴领域布局方向 - 对AI产业链、半导体、新能源等板块进行尝试，积极布局相关股票，方向与国家推动新质生产力发展战略高度契合[5] - 科技创新领域个股如超声电子、濮耐股份、麦克奥迪成为“国家队”持仓对象[5] ETF持仓情况与市场作用 - “国家队”通过ETF间接布局股市，截至三季度末持有A股ETF占A股ETF总规模比例超过40%[9] - 中央汇金投资出现在21只ETF的十大持有人名单中，其中15只ETF持有份额占上市总份额比例超20%，合计持仓市值7777.97亿元[9] - 中央汇金资产位列15只ETF前十大持有人，其中12只ETF持有份额占比超20%，合计持仓市值6959.28亿元[9] - 截至三季度末，中央汇金投资、中央汇金资产及旗下专项资管计划持有ETF规模达1.55万亿元，相比二季度末增加超2000亿元[9] ETF持仓收益表现 - 重仓宽基ETF对浮盈贡献较大，华泰柏瑞沪深300ETF第三季度浮盈超550亿元，易方达沪深300ETF浮盈超400亿元，华夏沪深300ETF浮盈超300亿元[10] - 科技主题ETF表现突出，华夏中证5G通信主题ETF单季度涨幅超80%[10] - 华宝中证电子50ETF、华夏国证半导体芯片ETF、天弘创业板ETF、易方达创业板ETF、广发创业板ETF三季度涨幅均超50%[10]