微软的资本支出承诺 - 公司已承诺向新云数据中心公司投入超过600亿美元以获取计算能力 [1] - 自10月初以来 公司对此类公司的支出承诺大约翻了一番 [3] - 公司计划增加支出以满足云和AI服务需求 最近一个季度资本支出约为350亿美元 主要用于数据中心租赁和服务器等设备 [8] 主要合作伙伴与投资规模 - 最大一笔支出约230亿美元投向英国初创公司Nscale 该协议将使公司获得约20万个英伟达最新GB300芯片的使用权 [2] - 公司近期宣布两项总额超100亿美元的新承诺 包括向澳大利亚Iren Ltd支付97亿美元 以及与Lambda Inc达成一项价值数十亿美元的协议 [4] - 公司的许多新云合同期限为五年 [4] 新云合作战略与行业背景 - 公司转向与新云（一类小型基础设施提供商）合作 以加速数据中心上线速度 应对客户和内部AI工具开发团队的需求 [3] - 从新云租赁服务器使用权可以加快部署速度 因为这些公司已解决包括获取充足电力和芯片在内的物流挑战 [6] - 电力而非芯片是当前最大的瓶颈 [6] 行业竞争格局 - 竞争对手亚马逊未像公司一样广泛宣布与新云合作 [7] - 谷歌作为其与OpenAI合作的一部分 已从CoreWeave租赁部分计算能力 [7] - Meta Platforms也已从CoreWeave租赁计算能力 [7] 公司战略声明 - 公司的全球基础设施战略基于灵活性和可选性 结合自有数据中心 租赁场地和第三方提供商 以实现全球容量的快速扩展 [5]