芯片行业动态 - 芯片股遭遇大幅抛售，导致相关指数中的芯片股市值蒸发约5000亿美元 [1] - AMD第三季度业绩超预期且上调第四季度营收指引，但股价仍下跌，因华尔街对其已有过高期望 [2][3][7][8] - AMD与OpenAI和Oracle达成重大合作，但相关收入尚未入账，其下一代GPU的贡献将在未来体现 [3][9] - 超微公司股价下跌约8%，因业绩未达预期，且公司此前已下调季度指引 [10][11] - 超微公司生产采用英伟达芯片的服务器机架，并预计随着产品设计变更，未来收入将增长 [11][12] 加密货币市场 - 比特币价格跌破10万美元/枚，为自6月以来首次，较一个月前创下的历史高点下跌超过20% [2][22] - 比特币抛售压力部分来自“巨鲸”抛售，据10x Research数据，过去一个月长期持有者售出40万枚比特币 [23] - Compass Point指出，自6月30日起，长期持有者的净出售量已超过100万枚比特币 [24] - 分析师指出95,000美元附近可能形成支撑位，但缺乏近期催化剂，而政府重启、资金流入标普500指数及相关立法可能成为上行催化剂 [27][28][29] - 10月份比特币表现不佳，为自2018年以来首次，历史数据显示其在表现不佳的10月后，11月可能下跌37% [25] 消费行业与消费者趋势 - 麦当劳美国同店销售额连续第二个季度增长，主要得益于自2016年首次回归的3.99美元零食卷以及5美元和8美元价位的超值套餐 [14][15] - 麦当劳CEO指出第三季度低收入消费者支出下降近两位数，而高收入消费者支出增长近两位数，预计这种压力将持续至2026年 [16][17] - Cava同店销售额增长约1.9%，但远低于去年水平，公司已将全年同店销售额增长指引从6%-8%下调至3%-4% [19][20] - Cava指出25至35岁的年轻消费者面临学生贷款偿还、消费者情绪、通胀、医疗和住房成本压力，导致其消费能力减弱 [21][22] 科技公司业绩与动向 - Pinterest股价下跌，因其提供的营收展望弱于预期，且Rosenblatt将其股票评级从买入下调至中性，并提及对AI的担忧 [35] - Pinterest近期推出了AI驱动的视觉购物助手Pinterest Assistant [35] - IBM计划本季度裁员数千人，公司正将业务重点转向高增长的软件和服务，截至2024年底员工数约为27万人 [34] - 尽管科技股遭抛售，但约三分之二的标普500成分公司已公布财报，显示底部盈利实现两位数增长 [40] 制药行业竞争 - 诺和诺德第四次下调其肥胖和糖尿病药物的增长预期，并报告第三季度盈利令人失望，面临来自礼来的激烈竞争 [33] - 诺和诺德与辉瑞就肥胖症初创公司Mitsara展开竞购战，以寻求增长动力 [33] 宏观经济与市场观点 - ADP私人 payrolls报告显示上月美国经济增加4.2万个就业岗位，9月份数据从最初报告的减少3.2万个修正为减少2.9万个 [4] - 市场策略师认为当前回调是正常的，市场基本面依然稳固，科技公司及其他公司盈利强劲，标普500指数成分公司实现两位数底部盈利增长 [39][40][41] - 市场存在集中度风险，标普500指数创下的36个纪录高点中，半数由6只股票驱动，但这些公司贡献了大部分盈利和利润，且盈利基于真实业务 [42][43][44] - 大型科技公司开始通过债务市场为资本支出融资，而非仅依赖现金流，其资产负债表此前未得到充分利用，需警惕公司与资金提供方过度交织带来的“太大而不能倒”风险 [45][46][47]