花旗集团第三季度持仓总览 - 截至2025年9月30日的第三季度美股持仓总市值达到约2240亿美元，较上一季度的约2040亿美元环比增长约10% [1] - 持仓组合变动包括新增826只个股，增持1833只个股，减持3028只个股，清仓399只个股 [1] - 前十大持仓标的占总市值的19.48%，显示出较高的集中度 [1] 对科技巨头的仓位调整 - 大幅削减多家受益于AI投资热潮的科技巨头仓位，包括减持“AI芯片霸主”英伟达28.22%[2]，减持微软19.55%[3]，减持苹果33%[4]，减持亚马逊30%[4] - 前五大卖出标的分别为英伟达、Meta、亚马逊、微软和苹果，反映出对AI热潮可持续性的谨慎预判 [5] - 同时小幅减持谷歌和Meta的仓位，逻辑与削减其他科技巨头一致 [4] 看跌期权与做空策略 - 大举增持纳斯达克100指数ETF看跌期权(QQQ.US, PUT)，增持幅度高达81%，该仓位位列第十一大持仓 [4] - 加仓罗素2000指数ETF看跌期权(IWM.US, PUT)，持仓数量较上季度扩张12.26%，该期权为第二大持仓标的 [3] - 前五大买入标的中包含英伟达看跌期权、纳斯达克100指数ETF看跌期权和特斯拉看跌期权，为“AI泡沫恐慌”导致的科技股回调做准备 [5] 对特定公司的看跌与看涨操作 - 加仓英伟达看跌期权和特斯拉看跌期权，后者持仓数量较上季度增加6.84% [3][5] - 同时，特斯拉股票持仓小幅增加2.37% [3] - 逆势小幅增持AI ASIC领军者博通，使其位列第八大重仓股，押注其ASIC算力集群增长前景及对英伟达AI GPU市场份额的蚕食 [2][4]