公司业绩预期与市场地位 - 英伟达将于周三盘后公布第三季度财报，这是其市值上月短暂突破5万亿美元后的首次财报发布 [1] - 市场预期第三季度调整后每股收益为1.25美元，营收为551亿美元，较去年同期0.81美元的每股收益和351亿美元的营收分别增长55%和57% [6] - 在551亿美元的总营收预期中，数据中心业务预计贡献491亿美元，游戏业务预计贡献44亿美元 [6] - 公司是人工智能领域最重要的风向标，其业绩表现将影响大量AI相关股票的价格走势 [1] 财报可能引发的市场反应 - 有观点认为，业绩超预期并上调指引对更广泛的AI领域不一定是利好，因为强劲的指引可能加剧市场对过度支出的担忧，而温和的上调可能被解读为增长正常化速度快于预期的首个迹象 [2] - 投资者将密切关注公司营收中有多少持续来自亚马逊、谷歌和微软等超大规模客户，公司通常指出其约50%的数据中心营收来自这些公司 [4] 行业动态与竞争格局 - AMD首席执行官预计，到2030年数据中心市场规模将高达1万亿美元 [3] - 随着AMD竞争加剧以及云服务商推广自研AI芯片，英伟达对主要超大规模客户的依赖可能成为一项风险 [4] - 有投资者质疑部分公司通过低估数据中心设备折旧来人为提升盈利结果 [5] 主要投资者的近期动向 - 彼得·蒂尔的对冲基金清空了其价值约1亿美元的英伟达全部持股 [3] - 软银集团也出售了其价值58亿美元的全部英伟达股票，以为其自身在AI领域的大规模投资提供资金 [3]