AI概念股市场表现 - AI概念股在个股成交额榜前三十中占绝大多数，中际旭创上涨6.06%，成交额达165.9亿元，居A股第一 [1] - 谷歌概念股全面爆发，光库科技、德科立“20CM”涨停，腾景科技、长芯博创均涨超15% [1][3] - 共封装光学板块上涨4.88%，成分股光库科技股价147.00元，涨幅20.00%，流通市值363亿；德科立股价142.56元，涨幅20.00%，流通市值226亿；长光华芯股价89.29元，涨幅20.00% [3] - 腾景科技股价207.62元，涨幅15.34%，流通市值269亿；炬光科技股价139.90元，涨幅14.19%，流通市值126亿；仕佳光子股价77.82元，涨幅12.88% [4] 科技股板块行情 - AI主线领涨，光模块、Sora概念大涨，半导体产业链上涨，存储芯片、光刻机等板块上涨，消费电子概念走强，AI PC、华为手机等概念板块上涨 [2] - 在AI行情带动下，A股三大股指集体上涨，上证指数上涨1.13%，深证成指上涨2.04%，创业板指上涨2.6% [1] 市场驱动因素 - 市场认为谷歌代替英伟达成为AI行情新领头羊，谷歌当地时间周一大涨6.31%再创历史新高，英伟达近期则陷入调整 [4] - 伯克希尔·哈撒韦公司在第三季度建仓谷歌-A，买入近1785万股，对应季末市值约43亿美元，这是该季度买入最多的标的 [5] - 彼得·蒂尔旗下对冲基金Thiel Macro在第三季度清仓全部53.77万股英伟达股票，该部分原占基金股票持仓总量的40%，该机构股票持仓规模从6月底的2.12亿美元降至约7400万美元 [5] - 巴克莱、美国银行、瑞银集团等知名机构均在第三季度对英伟达进行不同程度减持 [5] 行业事件与布局窗口 - 市场进入新的布局窗口期，11月—次年3月市场“关注预期”，11月往往倾向于主题博弈，随后开始寻找景气度线索布局春季行情 [6] - 长鑫存储在第二十二届中国国际半导体博览会上首次全面展示DDR5和LPDDR5X两大产品线最新产品 [6] - 摩尔线程即将登陆A股，网上发行有效申购户数为482.66万户，有效申购股数为462.17亿股，网上发行初步中签率为0.02423369% [6] A股市场展望 - 风险的提前释放给了年末重新增配A股的契机，全球风险资产波动本质是风险资产对AI单一叙事过于依赖 [7] - 稳健回报导向的绝对收益资金持续入市增强市场内在稳定性，A股/港股未来可能更多出现“急跌慢涨” [7] - 在日历效应和机构行为影响下，步入12月资金流入效应有望再度加强，春季行情或有望抢跑 [8]