案件审理与指控 - 上海市第二中级人民法院于2025年11月19日至20日一审公开开庭审理“和合系”非法集资系列案，将择期宣判 [1][2] - 公诉机关指控，2019年1月至2023年8月期间，“和合系”公司非法集资1000余亿元，未兑付本金300余亿元 [1][4][5] - 公司实控人林强被指控通过境内转账、跨境转移资产等方式洗钱，数额共计8亿余元 [1][5] 非法集资运作模式 - 公司通过将私募理财产品拆分数期滚动发行、允许集资参与人拼单购买等方式规避投资者人数限制 [1][4] - 以承诺6%至10.5%的年化收益为诱饵，向社会不特定公众募集资金 [1][4] - 采取冒用已清算的备案资管产品，并在全国多个省市金融资产交易机构挂牌备案等方式发行、销售理财产品 [1][4][5] - 所募集资金绝大部分用于兑付本息，少部分用于公司经营、对外投资及个人挥霍，形成庞氏骗局 [5] 公司背景与暴雷过程 - “和合系”核心公司和合资管是和合期货有限公司的全资子公司，注册资本1.6亿元，和合期货注册资本3.9亿元 [6] - 实控人林强于2023年8月失联，公司随后成立临时领导小组 [6] - 2023年10月，关联公司和合首创公告显示尚未兑付金额达52.56亿元，2024年1月完成首批超5亿元兑付，涉及客户六千人 [7] - 2024年4月9日，和合首创宣布公司已严重资不抵债，暂停兑付工作 [7] 司法与监管处置 - 2024年4月10日，上海市公安局杨浦分局对“和合系”涉嫌非法集资犯罪立案侦查 [8] - 2024年5月22日，国际刑警组织对林强发布红色通报，同年11月30日，林强从印度尼西亚被押解回国 [8] - 2024年2月起，证监会对和合期货采取责令改正、出具警示函、限制股东权利等监管措施，并于同年4月立案稽查 [11] - 2024年11月15日至2025年11月14日，证监会对和合期货实施接管，并于2025年2月5日吊销其期货业务许可证，并罚款610万元 [11] 公司治理与历史问题 - 和合期货存在未有效执行子公司管理制度、未按规定履行管理职责导致子公司出现重大风险、未按规定履行报告义务且信息不真实不完整等违法行为 [11] - 早在2017年，和合期货就因子公司和合资管在资管业务中存在多项违规行为被证监会责令改正 [12] - 和合期货表面股权关系复杂，三大股东为山西吉达工程有限公司、上海益衡投资管理有限公司、深圳市御金中坤股权投资基金管理有限公司，法人代表为朱彩虹，与林强的实际控制关系有待厘清 [12]