市场表现与事件驱动 - 消费电子板块午后再度上涨，消费电子50ETF（159779）上涨1.46%，冲击两连涨 [1] - 成分股中北京君正、传音控股涨幅超过10%，领益智造、蓝思科技、兆易创新涨幅接近5%，歌尔股份、长电科技、寒武纪、通富微电均上涨 [1] - 消息面上，豆包发布了与智能手机在操作系统层面合作的AI助手技术预览版，并正与多家手机厂商推进合作落地计划 [1] AI与手机融合趋势 - 豆包大模型有望深度集成到手机操作系统底层，具备读取屏幕内容、记忆用户习惯、调用其他应用接口的能力，将推动AI Agent形态的形成 [1] - 自今年9月以来，苹果、Vivo、OPPO等手机厂商掀起新品发布潮，新机均关注与AI的融合 [1] - 苹果计划于2026年春季推出AI搜索工具World Knowledge Answers，并将其深度整合至Siri语音助理，以抢占生成式AI新赛道，进一步推动iPhone系统级AI的实现 [1] 行业影响与投资逻辑 - 手机端侧AI的发展将驱动硬件升级，并有望成为新一轮换机潮的核心推力 [2] - 随着端侧大模型能力演进，AI正从辅助交互工具向“具身智能体”转变，应用场景从语音助手延展至多模态理解、内容生成和个性化生产力等高价值任务 [2] - 消费电子50ETF（159779）追踪中证消费电子主题指数，覆盖AI手机、AIPC等多领域龙头企业，其前十大成份股包括立讯精密、中芯国际、寒武纪、工业富联、澜起科技、京东方A、兆易创新、豪威集团、亿纬锂能、华工科技 [2]