银行负债结构调整 - 工商银行、农业银行、建设银行等六家大型商业银行集体下架五年期大额存单产品 [2] - 多家银行目前仅提供三年期及以下短期限大额存单产品 [2] - 城市商业银行、农村商业银行、民营银行等中小银行也加快调整三年期、五年期普通存款产品结构 [2] 调整驱动因素 - 下架长期存款产品是银行应对净息差持续收窄压力的理性选择 [2] - 当前商业银行净息差已处于历史低位并连续下行 [2] - 市场上利率倒挂现象普遍，短期存款利率相对高于长期，削弱了中长期定存收益吸引力 [3] - 调整有助于银行缩短负债平均到期时间，提升重定价机动性，优化负债结构 [2] 行业影响与趋势 - 储蓄搬家现象再次上演，银行理财凭借低波动特性受到储户青睐 [3] - 倾向于“更多储蓄”的居民占62.3%，比上季低1.5个百分点 [3] - 持有理财产品的投资者数量达1.39亿个，同比增长12.70% [4] - 银行需推动从规模扩张向质量效益型转变 [2] 银行应对策略 - 在资产端，银行应努力提升资产收益率，优化信贷结构，强化风险定价能力，并提升发掘增量优质资产和客户的能力 [4] - 在负债端，关键在于强化核心存款吸收能力，挖掘服务、产品与渠道潜力，优化客群分层经营策略 [4] - 中小银行需将资金配置转向短期或中期流动性更好的产品，以缓解净息差收窄冲击 [3]