华尔街分析师观点 - 美国银行证券分析师Justin Post重申买入评级并将目标价从272美元上调至303美元 [8] - 摩根大通分析师Doug Anmuth重申增持评级并设定305美元目标价 [8] - Wedbush分析师Scott Devitt重申跑赢大盘评级并设定340美元目标价 [8] AWS re:Invent大会核心成果 - AWS构建以“智能体驱动”的未来，企业将部署“数十亿”个自主智能体 [2] - 发布三款新的前沿智能体，用于安全、DevOps和业务连续性领域 [2] - 推出“AI工厂”概念，允许客户将专用AWS基础设施部署到自有数据中心 [3] 定制芯片与硬件突破 - Trainium3芯片全面上市，计算性能比前代提升4.4倍 [6][9] - 深化与英伟达合作，即将推出的Trainium4芯片将支持NVLink Fusion互联技术 [3][6] - 定制芯片性能显著提升和改进的PyTorch集成正推动客户采用 [5][6] AWS财务与增长前景 - 分析师预计AWS收入增长将在2026年加速至25% [4] - 摩根大通预计AWS第四季度和2026年收入均增长23%，并认为该预测可能偏保守 [5] - AWS已超过1300亿美元的年化运营率，容量较2022年翻倍，下季度预计同比增长22% [11] 生态系统与平台能力 - Bedrock平台实力强大，与Anthropic和OpenAI建立了深度合作伙伴关系 [5] - 发布Nova 2基础模型家族，进一步扩展AI生态系统 [7][9] - 不断增长的积压订单和更高的2025年资本支出指引表明需求强劲 [10]