债务重组完成 - 境外债务重组方案已获香港高等法院正式批准，涉及规模约177亿美元，公司力争在年底前达成生效条件后正式完成重组 [5] - 最后一笔境内债重组方案通过债券持有人会议审议，至此9笔合计规模约137.7亿元人民币的境内债务重组方案已全部通过 [5] - 境内外债务重组基本告一段落，公司正式开启新的发展阶段 [5] 管理层变动 - 总裁莫斌调任为联席主席，常务副总裁程光煜接任总裁一职 [5] - 程光煜将全面统筹集团各业务板块工作，组织搭建并落地经营管理体系，确保战略部署有效达成 [5] - 程光煜自2023年杨惠妍成为董事会主席起即被视为总裁不二人选，随着债务重组收尾才正式上位 [6] - 程光煜为清华大学博士，2007年入职，历任项目经理、区域总、集团常务副总裁等职，2014年开始主导营销、投资等核心业务，是杨惠妍最信任的管理层之一 [7] 组织架构与战略调整 - 2023年5月，公司进行组织架构调整，碧桂园控股集团下设地产集团、科技建筑集团、新业务事业部、创投事业部 [7] - 在此次调整中，程光煜被任命为碧桂园地产集团CEO，莫斌则兼任科技建筑集团董事长 [8] - 公司未来将围绕“十五五”新蓝图，坚守交付与品质，坚持以客户为核心，提升产品力、服务力和成本力 [10] - 公司提出“二次创业”，认为市场政策导向已从规模发展转向品质提升，聚焦“好房子”建设与城市更新 [10] - 公司机遇来自于自2021年起布局的“一体两翼”战略，即以地产开发为核心，科技建造和代管代建为新增长极 [10] 债务重组影响与财务展望 - 债务重组后，公司整体降债规模预估将超900亿元人民币，预计5年内兑付压力将极大缓解 [9] - 重组后新债务工具融资成本大部分大幅降至1%～2.5%，将节省巨额利息支出，有效纾解现金流压力 [9] - 重组完成后，公司预计确认超700亿元人民币重组收益，将显著增厚净资产，夯实财务安全垫 [10] - 2025年公司渡过了最难的关头，2026年有望轻装上阵 [9][12] 新业务发展现状 - 科技建造已成为公司转型动力之一，旗下腾越建科涵盖施工、租赁、家装及机器人四大板块 [10] - 机器人板块的博智林已有28款建筑机器人投入商业化应用，累计交付超4600台次，遍及超1400个项目 [10] - 代管代建业务通过凤凰智拓承接项目超200个，管理面积近2000万平方米 [10]