交易概述 - 美国太平洋矿业公司宣布与ICG金银有限公司签署协议 出售其位于内华达州的Tuscarora矿区 包括Tuscarora和Danny Boy项目[1][2] - 交易对价包括1150万股ICG普通股 以及项目达到商业生产后支付的500万美元现金[2][6] - 交易完成后 APM股东将按比例获得750万股ICG股票 APM公司将保留400万股ICG股票[2][7] 交易结构 - 交易通过不列颠哥伦比亚省《商业公司法》下的法院批准计划安排进行[2] - 每持有一股APM普通股 股东将获得一股新的APM普通股和约0.0342股ICG普通股[8] - APM的期权和权证持有者也将获得相应的新APM及ICG期权和权证[9] 交易价值与股东权益 - 交易完成时 ICG股权部分价值约为400万美元[5] - 交易完成后 APM股东将集体持有ICG已发行股份的约19%[7] - APM保留的400万股ICG股票将受锁定期协议限制 在上市后36个月内 任何5个交易日内出售超过5%或任何30个日历月内出售超过15%均需遵守特定程序[11] 交易逻辑与管理层观点 - 出售Tuscarora矿区使APM能够为非核心资产解锁价值 换取一家专注于该矿区勘探的公司的重大股权权益[3] - APM首席执行官认为 在贵金属价格创历史新高时进行此交易 能让股东在近期和长期实现价值 同时使公司能专注于其旗舰的蒙大拿州Madison铜金项目[4] - ICG总裁兼首席执行官表示 将快速行动释放该矿区的全部潜力 认为其过去的生产历史 已证实的高品位矿化以及大片未充分勘探的土地包 在正确的技术和资本投入下能创造重大股东价值[4][6] 交易条件与时间表 - 交易实施需获得法院批准 以及至少三分之二（66⅔%）的APM股东投票赞成[10] - 交易还需获得加拿大证券交易所对ICG上市的有条件批准[11] - 在获得所有必要批准并满足先决条件后 交易预计于2026年第一季度完成[12] 公司治理与支持 - 持有总计2,529,500股公司股份（约占已发行股份的1.2%） 8,290,000份旧APM期权和75,000份APM权证的董事和高管已与ICG签署投票支持协议 同意投票支持该交易[13] - Evans & Evans Inc 担任财务顾问并于2025年12月5日向公司董事会提供了公平意见[16] ICG金银有限公司简介 - ICG是一家新成立的矿产勘探和开发公司 旨在收购并推进内华达州北部的Tuscarora矿区[17] - 该矿区是一个位于卡林趋势带上的银/金浅成热液系统 占地约8000英亩 已完成大量岩石碎屑取样 数千米的RC和岩心钻探以及数十公里的CSAMT地球物理测量[17] - ICG目前正在进行一轮融资 随后将在2026年第一季度于加拿大证券交易所同步进行上市融资并挂牌交易[18] ICG管理团队 - 团队由在美国西部（包括内华达州）拥有丰富勘探 许可 资本市场和矿业项目开发经验的技术和管理人员领导[18] - 董事长Jeff Swinoga拥有超过25年矿业经验 曾担任巴里克黄金高管 领导过总额超过20亿美元的项目融资和超过4亿美元的股权融资[19][20] - 总裁兼首席执行官为Steven Sirbovan 勘探副总裁为Korbon McCall 首席财务官为Will Avery 另有一位独立董事Erik Sloane[22][23][24] 美国太平洋矿业公司简介 - 公司是一家贵金属和贱金属勘探开发商 专注于美国西部的机会[25] - 其旗舰资产是位于蒙大拿州100%拥有的过去生产的Madison铜金项目 该交易曾于2021年和2022年入选标普全球普氏金属奖“年度交易”决赛[25] - 公司通过2025年与Vizsla Copper的交易 在阿拉斯加高级勘探阶段的Palmer铜锌VMS项目中建立了重大股权地位 并获得了总计1500万美元的里程碑收益[26] - 公司战略是通过合作伙伴关系 分拆和直接勘探 为股东提供其投资组合中的发现和勘探上行机会[26]