中国稀土出口管控政策背景与核心目标 - 中国将稀土定位为重要战略资源，而非普通商品，其管理思路可追溯至邓小平时代[3] - 2024年4月中国收紧稀土出口，引发全球相关行业紧张[3] - 2024年6月国务院发布《稀土管理条例》，明确对稀土开采和冶炼分离实施总量调控[5] - 2025年8月，工信部、国家发改委、自然资源部联合发布《稀土开采和稀土冶炼分离总量调控管理暂行办法》，细化管控规则[5][22] - 2025年10月9日，商务部将稀土开采、冶炼分离、磁材制造等相关技术纳入出口管制[16] - 政策目标并非断供全球，而是推动稀土价值回归，从廉价原料转向高附加值产品，并合理开发利用资源[21][22] 全球稀土供需格局与市场反应 - 2023年清洁能源带动稀土需求增长30%，但锂的价格下降75%[18] - 重稀土（如钕、镝）因用途特殊、提炼难，价格保持稳定；轻稀土（如镧、铈）因澳大利亚和美国矿场增产，价格有所下降[7][18] - 中国生产的稀土磁铁，60%留在国内用于电动汽车和高端制造，成品可出口[7] - 中国稀土磁铁最终成品中，40%内销，60%出口[21] - 澳大利亚莱纳斯矿在马来西亚的精炼厂投产时，发现中国的磁材产品已占据全球市场的70%[20] 美国行业应对与依赖程度 - 美国军工产业最先发出危机警告，但美军每年消耗的稀土量不到全球总产量的0.8%[9] - 美国自2017年开始囤积稀土，库存可支撑12到18个月[9] - 加州芒廷帕斯矿磁铁生产线已投产，北卡罗来纳新项目加紧建设，目标在2027年满足87%的军方需求[9] - 美国国防部投入4亿美元建设从矿石到磁铁的全链条工厂[20] - 芒廷山口材料公司计划与国防部和沙特合作建立精炼厂[11] - 2024年6月，中国向三家美国电动汽车厂发放了六个月的临时许可证[14] 欧盟行业应对与依赖现状 - 2024年4月中国宣布管控后，氧化钕价格立刻上涨两倍，厂商原材料只够用两三个月[11] - 2024年6月中国商务部表示加快对欧审批后，价格回落[11] - 欧盟在2023年6月通过《关键原材料法案》，计划到2030年实现稀土等关键原材料来源多元化[12] - 2025年7月欧盟推出应急储备计划，目标将中国稀土进口占比降到65%以下[12] - 实际情况是，欧盟2000多份出口申请在排队，欧洲80%的风电核心原料依赖中国[12] 对电动汽车行业的影响 - 生产一辆电动汽车平均需要3公斤稀土磁铁[14] - 全球近1700万辆电动汽车的需求占全球磁铁产量的四分之一[14] - 电动汽车行业受冲击最大，因其习惯零库存，一旦断供就会停工[16] - 2024年5月，美国福特汽车关闭芝加哥生产线，日本铃木停产部分车型[14] - 西欧厂商通过直接购买中国成品电机来避开出口管控[14] 全球供应链重组与技术竞争 - 全球供应链开始重新洗牌，中国正从卖原料转向卖成品[20] - 苹果公司在研发稀土替代材料[20] - 沙特看中价值2.5万亿美元的矿产资源，计划通过与美国合作成为稀土新贵[20] - 到2030年，全球稀土格局预计将从中国独供转变为多元协作[22]