近期股价表现与市场地位 - 过去五个交易日股价上涨2.08% 但自10月29日创历史新高后进入回调 累计下跌超过10% 不过年初至今股价仍上涨超过34% [1] - 2024年10月底 公司成为首家市值突破5万亿美元的上市公司 并在7月初首次达到4万亿美元市值 此前在6月其市值已超越苹果和微软 成为3万亿美元市值俱乐部成员 [3] - 过去五年股价累计上涨超过1,276.70% 自1999年1月上市以来 股价累计涨幅高达456,275% [5] 第三季度财务业绩 - 第三季度营收创纪录达到570亿美元 稀释后每股收益为1.30美元 均超过分析师预期 [2] - 数据中心收入是主要增长动力 创纪录达到512亿美元 同比增长66% [2] 增长驱动因素与行业前景 - 公司在GPU行业占据主导地位 其市值达3.34万亿美元 远超竞争对手AMD的1946.7亿美元和台积电的8614.1亿美元 [9] - 主要客户为“科技七巨头”中的其他成员 仅Alphabet、亚马逊、Meta和微软四家公司就贡献了公司40%的营收 [10] - AI市场在2023年规模为1966.3亿美元 预计从2024年至2030年将以36.6%的年复合增长率增长 市场潜力巨大 [11] 历史财务与运营里程碑 - 公司宣布计划向OpenAI投资高达1000亿美元 随后Evercore将目标价从214美元上调至225美元 Barclays将目标价从200美元上调至240美元 [4] - 过去十年间 公司营收增长超过553% 净利润增长超过1,323% 股价在2014年至2023年间上涨了9,610% [7][8] - 2020年因新冠疫情营收和净利润略有收缩 但次年强劲反弹并持续增长 [7][8] 分析师预测与未来展望 - 华尔街分析师对公司的共识中位数一年期目标价为257.66美元 意味着未来12个月有38.90%的上涨潜力 覆盖公司的41位分析师中 39位给予“买入”评级 共识评级为“强力买入” [12] - 24/7 Wall St. 给出的2025年目标价为233.16美元 基于每股收益2.75美元和50倍市盈率的预测 意味着25.69%的上涨潜力 [12] - 根据预测 公司营收将从2025年的1212.55亿美元增长至2030年的2655.22亿美元 净利润将从683.92亿美元增长至1754.12亿美元 每股收益将从2.75美元增长至7.24美元 [13] - 预计到2030年底 股价目标为318.42美元 较当前股价上涨71.65% 该预测基于每股收益7.24美元和50倍市盈率 高端目标价506.80美元基于70倍市盈率 低端目标价217.20美元基于30倍市盈率 [14][15]