光伏 - 北京光和谦成科技有限责任公司于2025年12月9日成立，注册资本30亿元，主要业务是为行业内主要企业探索潜在战略合作机会，如技术升级、市场拓展、产能与成本优化等，有消息称其为“多晶硅产能整合收购平台” [1] - 自2025年中以来，反内卷进展迅速，产业链价格已取得显著回暖，上市公司报表层面已取得显著减亏 [1] - 随着行业自律行为稳步推进，预计光伏行业整个产业链产出有望得到控制，产品价格和利润情况有望扭亏为盈 [1] 大消费 - 商务部表示，“十五五”时期要把零售业作为培育完整内需体系、做强国内大循环的关键着力点，推动行业转向品质驱动、服务驱动，实现高质量发展 [1] - 当前零售业在网点布局、供需适配、线上线下平衡等方面还需进一步加强，需更加注重下沉市场，发展新业态新模式新场景，激发消费潜力 [1] - 未来10年，随着我国经济的快速发展以及收入分配制度持续完善，新消费赛道有望迎来发展的黄金10年 [2] - 若未来政策规划能帮助市场树立共同富裕带来中等收入人群扩大，推动国内消费中长期发展的预期，消费赛道有望提前迎来一波强政策预期行情 [2] 算力 - 2025算力产业生态高质量发展大会将于12月11日举行，旨在深入算力生态的肌理，解码智能时代的发展新范式 [2] - 当前AI算力硬件特别是光模块领涨市场，谷歌大模型升级、TPU产量预期增长再度催化市场预期 [2] - 光通信芯片可能面临短缺，2026年具备涨价逻辑，光模块行情有望延续 [2] - 关注具备技术进展带动需求增长的TPU产业链，特别是光模块、PCB、OCS、光纤供应商等，此外关注硬件端紧缺环节的存储芯片 [2] 医疗器械 - 自2026年1月1日起，我国将全面禁止生产含汞体温计和含汞血压计产品 [2] - 电子体温计、电子血压计已成为无汞医疗器械的主流替代产品，2023年我国家用电子血压计普及率仅为5%-10%，远低于美国、日本50%以上水平，市场空间巨大 [3] - 随着传感器技术、大数据分析算法以及人工智能技术的不断进步，电子体温计将具备更高的测量精度和更强的智能化功能，例如通过AI算法预测发热可能性 [3] - 新一代电子血压计，尤其是采用柯氏音法的AI赋能产品，兼具高精准性与操作便捷性，有望很好地取代水银血压计在临床及家庭市场的地位 [3] XR - 谷歌于北京时间12月9日举办了以“Android XR”为主题的特别发布会，聚焦扩展现实（XR）领域，业内分析人士将此次直播视为XR行业的重要风向标 [3] - “AI+XR”生态已逐步成熟，上游芯片、光学组件与中游软硬件日趋完善 [4] - 预计2025年全球XR市场规模将达到数千亿美元，2035年XR设备保有量有望达1.3亿台 [4] - 随着XR应用从娱乐向教育、医疗、文旅等领域的拓展，6G网络将为其提供更强大的底层支撑，并成为6G发展的重要驱动力之一 [4] 宏观与行业动态 - 何立峰会见美国科恩集团高级顾问艾伦时指出，中美应不断拉长合作清单，为两国经贸关系打开新的合作空间 [6] - IDC预计2030年中国具身智能机器人用户支出规模达770亿美元，年均复合增长率高达94% [6] - 机构预计2026年Q1服务器DDR5涨幅超40% [6] 板块动态 - 特朗普宣布允许英伟达向中国出售H200芯片 [11] - 行业称谷歌上调TPU需求 [11] - 美股光芯片龙头集体创历史新高 [13] - 机构称隔离器成光模块“卡脖子”环节 [13] - 《中共厦门市委关于制定厦门市国民经济和社会发展第十五个五年规划的建议》发布 [14] - 消息称SpaceX估值推高到8000亿美元 [16] - OpenAI创始人表示有意在太空建设数据中心 [16] - 顶层会议再强调内需主导 [19] - 《疯狂动物城2》、《阿凡达3》陆续上市 [22]