文章核心观点 - 全球半导体行业预计将加速增长，2026年市场规模有望达到9754.6亿美元，接近2030年1万亿美元的目标 [3] - 半导体设备产业链表现活跃，相关ETF及成分股在特定交易日出现显著上涨 [1] - 投资机构看好三大投资主线：AI相关先进工艺逻辑扩产、存储超级周期、中国市场国产化率提升 [3] 行业增长预测 - 根据WSTS预测，全球半导体市场规模在2025年同比增长22.5%的基础上，2026年将加速增长26.3%，达到9754.6亿美元 [3] - 逻辑半导体（以GPU为代表）是主要增长点，2025年收入预计增长37.1% [4] - 全球存储市场2026年金额预计同比增长39.4%，增速超过2025年的27.8% [5] - 2026年DRAM Bit需求量预计增长26%，NAND Bit需求量预计增长21% [5] 投资主线一：AI相关先进工艺与封装 - 2026年，GPU数量增长、TPU等ASIC规模占比提升以及更先进GPU的出现，可能推动前道设备进入新一轮扩产周期 [4] - 先进封装扩产有望持续拉动后道设备需求 [4] 投资主线二：存储超级周期 - 存储市场增长加速，是推动半导体行业规模增长的关键动力 [5] - 全球DRAM相关投资在2026年有望实现20%以上的高速增长 [5] 投资主线三：中国市场国产化 - 2025年，中国及海外半导体设备企业中国区收入合计145亿美元，同比增长8% [7] - 2025年中国市场半导体设备国产化率为22%，同比提升6个百分点 [7] - 2026年中国半导体设备市场规模预计同比增长2%，达到510亿美元 [7] - 随着长鑫等企业推进上市、中芯和华虹完成收并购，2026年中国市场先进工艺逻辑和存储相关投资有望提速 [7] - 预计2026年中国市场国产化率有望达到29%，继续呈现“东升西降”趋势 [7] 市场表现与产品 - 截至2025年12月11日，中证半导指数年内涨幅55.56%，区间最大上涨超过80%，在主流半导体指数中表现领先 [8] - 半导体设备ETF（561980）跟踪中证半导指数，该指数“半导体设备”含量超5成，设备、材料、集成电路设计三行业占比超9成 [7] - 指数重仓股包括中微公司、北方华创、寒武纪、中芯国际、海光信息等产业龙头，前十大集中度近8成 [7] - 在特定交易日，半导体设备ETF（561980）盘中上涨2.36%，实时成交额突破2亿元 [1] - 成分股中，拓荆科技、天岳先进大涨超9%，晶瑞电材涨超7%，中科飞测、长川科技涨超6%，南大光电、华海清科、中微公司等多股拉升 [1]