行业动态：中小银行年底密集发行大额存单 - 临近年底，多家区域性中小银行密集推出新一期大额存单产品以揽储[1] - 宁夏银行于12月15日至21日发售3个月至18个月期限大额存单，起存金额20万元，3个月期年利率1.10%，18个月期年利率1.43%[1] - 晋城农村商业银行12月18日起售1年期大额存单，起存金额20万元，年利率1.45%[1] - 浙江禾城农村商业银行同日开售3年期大额存单，起购金额100万元，年利率1.80%[1] 产品定价：民营银行以高利率吸引客户 - 当前银行3年期大额存单年利率普遍低于2%，部分民营银行推出利率超2%的产品以增强吸引力[2] - 江苏苏商银行推出2年期大额存单，起购金额20万元，年利率达2.1%[2] - 武汉众邦银行推出5年期大额存单，20万元起存，年利率为2.05%[2] - 专家指出，民营银行此举是在物理网点和品牌优势不明显情况下的差异化定价策略，通常伴随地域、额度或新客限制，属于精准引流手段[3] 行业趋势：银行普遍加强负债成本管控 - 在净息差承压背景下，商业银行普遍强化负债端成本管控，压降长期限定期存款、大额存单等高成本存款规模成为重点[2] - 具体措施包括引导客户将长期存款向短期转化、将大额存单向整存整取转化、降低长期限存款费用配置、实行额度管控及设置起存门槛等[2] - 目前六大国有行手机银行App均已下架5年期大额存单[2] - 某股份制银行客户经理透露，该行年利率1.70%的3年期大额存单已于12月19日下架，目前同类产品年利率为1.60%[2] 未来展望：负债久期缩短与差异化发展 - 专家预计，未来长期限大额存单的利率与数量将继续呈下行与收缩趋势[3] - 在贷款利率持续走低环境下，银行负债端成本管控压力不减，净息差仍处历史低位，将推动银行进一步缩短负债久期、减少长期高息负债[3] - 未来不同银行将根据自身流动性、期限匹配、负债成本及资产投放特点等，灵活调整存款产品的定价策略和吸收节奏，走向差异化发展[3] - 银行应从价格竞争转向服务竞争，通过数字化、场景化提升客户黏性，实现可持续发展[3]