政策与产业规划 - 工信部规划至2026年培育壮大新兴产业和未来产业 核心方向包括打造集成电路、新型显示、新材料、航空航天、低空经济、生物医药等新兴支柱产业 [1] - 政策支持人工智能攻关 有序开展卫星物联网等新业务商用试验 并创建首批国家新兴产业发展示范基地 [1] - 政策将开展未来产业重点细分赛道创新任务揭榜挂帅 完善具身智能、元宇宙等的创新发展政策 同时加强6G技术研发 [1] 卫星互联网产业链机遇 - 卫星互联网趋势下 卫星载荷迎来发展机遇 低轨通信卫星结构由卫星平台和载荷平台组成 [1] - 重要通信载荷平台包括星载基站、星载路由、相控阵天线系统、激光星间链路等 [1] - 参考星链模式 国内卫星互联网星座建设需解决低成本快速批产制造卫星的产业痛点 [1] - 在卫星载荷环节 看好具有规模效应的卫星制造工厂、高价值核心元器件供应商以及能绑定星网或垣信的供应商 [1] 国防板块市场表现 - 截至2025年12月26日13:53 中证国防指数(399973)上涨0.91% [2] - 成分股中 光威复材(300699)上涨8.27% 航天电子(600879)上涨6.23% 华秦科技(688281)上涨5.03% 中科星图(688568)上涨4.18% 西部材料(002149)上涨3.79% [2] - 国防ETF(512670)上涨1.03% 冲击3连涨 最新价报0.89元 [2] 国防指数构成 - 中证国防指数选取十大军工集团公司旗下上市公司 以及为国家武装力量提供武器装备或与军方有实际装备承制销售关系的上市公司证券作为样本 [2] - 截至2025年11月28日 中证国防指数前十大权重股合计占比44.06% [2] - 前十大权重股包括中航沈飞、航发动力、中航光电、中航西飞、菲利华、西部超导、中航机载、航天电子、睿创微纳、海格通信 [2]