市场表现 - A股半导体芯片股于12月29日盘中再度异动拉升，半导体指数涨幅一度超过1.5% [3] - 个股表现强劲，迈为股份盘中一度触及20%涨停，收盘涨超19%；东微半导一度涨超12%，收盘涨幅仍超过11%；寒武纪一度涨超7%，收盘涨超5%；伟测科技和源杰科技一度涨超10%，收盘分别涨超9%和7%；芯原股份涨超6% [2][3] - 韩国芯片巨头股价持续走强，SK海力士盘中一度大涨超6%，三星电子一度涨超2%并再创历史新高 [2][4] 政策与资金驱动 - 国家创业投资引导基金于12月26日正式启动，预计将广泛吸引多方参与，形成万亿元资金规模 [2][3] - 该引导基金将重点对集成电路、人工智能等战略性新兴产业和未来产业的早期项目和种子企业加大投资力度 [2][3] 行业前景与规模 - 2024年全球半导体市场规模预计达6591亿美元，同比增长20.0%，预计2025年或将增长至7893亿美元 [5] - 在半导体市场中，集成电路占比最高，达73.9%；人工智能芯片增速最快，达49.3% [5] 机构观点与投资方向 - 爱建证券认为第三代半导体材料、算力芯片、射频通信芯片与高宽带存储是半导体产业未来的核心发展方向，看好国产半导体产业链在“卡脖子”环节的核心技术突破 [6] - 华创证券指出AI投入产出已实现闭环，GPU是国内人工智能发展的基础，国产算力芯片自主可控迫在眉睫，建议关注算力芯片设计、算力芯片代工等方向 [6] - 银河证券认为当前时点是存储芯片赛道下一轮周期的新起点，AI服务器需求高速增长叠加国产替代，看好国内存储产业链相关公司的投资机遇 [6]