文章核心观点 - 特朗普政府推出的《宏伟美好法案》中的减税政策，将成为2026年美国个人与企业经济活动的核心驱动力[1][4] 个人减税政策 - 个人税率与税收减免的多项调整，将通过增加退税金额和重新设定薪资预扣税标准，在2026年初充实家庭资金储备，提高个人实得收入[2][5] - 将2017年《减税与就业法案》中原本将于年底到期的个人与企业所得税低税率永久化[6][8] - 延长2017年法案中的标准扣除额政策，扩大并延长替代性最低税豁免额度[6][8] - 将遗产税豁免额度从1400万美元提高至1500万美元[6][8] - 至2029年，对不超过2.5万美元的小费收入免征税款，此项税收减免政策将对年收入超过15万美元的人群逐步取消，且不适用于餐厅自动服务费及“色情相关服务”小费[6][8] - 至2029年，对不超过1.25万美元的加班费收入免征税款，此项优惠对年收入超过15万美元的人群逐步取消[6][8] - 新增一项税收扣除政策：至2029年，为65岁及以上人群提供最高6000美元的税收扣除额度[6][8] - 至2029年，对汽车贷款利息支出提供最高1万美元的税收减免，此项政策仅适用于美国本土组装的私人乘用车[6][8] - 至2029年，将州和地方税（SALT）的税收扣除上限从1万美元提高至4万美元，这项政策往往利好纽约、新泽西等高税负州的富裕房主群体[6][8] 企业税收优惠政策 - 企业税收调整的核心目标是通过延长低税率政策、提高资本支出与研发支出的税前扣除比例，激励企业加大对自身业务的投资力度[3][7] - 将2017年法案中即将到期的企业所得税低税率永久化[6][8] - 允许企业对特定设备采购成本全额税前扣除，即企业可将设备购置的全部成本直接从应税收入中抵扣，这项税收优惠政策原本已于2023年开始逐步退出，并计划在2027年完全终止[6][8] - 允许美国本土研发成本全额税前扣除，同时，中小企业可追溯扣除2022年以来产生的研发费用[6][8] - 独立税务专家指出，针对研发与设备购置的税收减免，是所有减税政策中对拉动经济增长最为有效的类型之一[6][8] - 放宽利息支出税前扣除限制，2017年税法曾规定企业可扣除的净利息成本上限为税息折旧及摊销前利润（EBITDA）的30%，但从2022年起收紧为仅允许以税息前利润（EBIT）为计算基准，本次调整后，利息扣除计算口径将重新纳入摊销成本[6][8] - 延长并提高“穿透式”企业所有者的税收减免幅度，这项政策覆盖范围广泛，包括自由职业者、家族式餐厅、律师事务所、医疗机构、对冲基金及私募股权公司等，允许这类企业所有者从其收入中扣除最高20%的额度，从而降低实际税率[6][8] - 无党派机构税务政策中心指出，目前几乎没有证据表明“穿透式”企业税收减免政策能有效拉动经济增长[6][8]