公司概况与市场表现 - 公司是全球住宅和商用热水及水处理解决方案制造商 市值95亿美元 业务遍及北美、印度、中国及其他国际市场 以热水器、锅炉及相关产品闻名 [1] - 过去52周 公司股价小幅下跌 表现逊于工业精选行业SPDR基金同期18.6%的涨幅和标普500指数16.8%的涨幅 [4] - 过去一年 公司落后于大盘 核心增长引擎失去动力 有机收入在过去两年陷入停滞 表明需求见顶 引发对未来增长可能依赖收购而非内生业务实力的担忧 同时盈利增长疲弱 EPS以低个位数增长 远低于行业标准 [5] 财务业绩与预期 - 即将公布第四季度业绩 市场预期其非GAAP每股收益为0.84美元 较上年同期的0.85美元下降1.2% 在过去四个季度中 公司三次超出市场盈利预期 一次未达预期 [2] - 市场预期本财年每股收益将增长1.6% 从去年的3.73美元增至3.79美元 此外 预计2026财年每股收益将按年增长8.4% 至4.11美元 [3] 分析师观点与评级 - 市场共识观点较为看涨 给出“适度买入”的整体评级 覆盖该股的13位分析师中 包括4个“强力买入”、8个“持有”和1个“强力卖出” [6] - 平均目标价为78.50美元 意味着较当前股价有15.9%的上涨潜力 [6]