事件概述 - 美国总统特朗普于1月7日通过社交媒体发布针对住房和国防工业的政策声明，引发美国股市剧烈波动 [2] - 其言论打破了美股早盘的平静，标普500指数最终收跌0.3% [2] - 市场情绪在交易时段内及盘后发生剧烈逆转，交易员对政策实质感到困惑 [2] 住房市场政策声明及影响 - 特朗普宣布将“立即”采取行动，禁止大型机构投资者购买更多独栋住宅，并要求国会立法，旨在解决住房可负担性问题 [2] - 特朗普称“房子是给人住的，不是给公司占的”，并计划在达沃斯世界经济论坛上讨论此议题 [4] - 市场对此消息反应剧烈，相关公司股价迅速跳水 [6] - 黑石集团股价盘中一度下跌多达9.3%，最终收跌5.6% [6] - 美国最大的独栋租赁房屋所有者Invitation Homes Inc.股价一度下跌10%，收盘下跌6% [6] - American Homes 4 Rent下跌4.3%，建筑材料公司Builders FirstSource Inc.下跌5.6% [6] - 标普1500住宅建筑指数下跌2.6%，该指数18只成分股中有15只收低 [6] 国防工业政策声明及影响 - 特朗普警告国防承包商，在加快生产和维护速度之前，不得支付股息、回购股票或向高管支付超过500万美元的薪酬 [8] - 特朗普特别点名RTX Corp.（原雷神技术公司），威胁称除非该公司增加生产能力投资，否则将停止与其开展业务 [8] - RTX股价在常规交易时段下跌2.5%，并在盘后交易中一度进一步下跌6% [8] - 然而，特朗普随后发布帖子，呼吁2027年的军事预算应达到1.5万亿美元 [2] - 这一庞大的预算数字迅速提振市场情绪，推动国防股在盘后交易中反弹并收复失地 [2][8] 市场与分析师观点 - 市场难以以社交媒体传递信息的速度来消化这些突发消息，总统的内部想法没有任何缓冲就直接发布，市场适应这一过程被认为是危险的 [10] - 华尔街分析师对特朗普住房禁令的实际效果和可行性表示怀疑 [10] - 数据显示，前24大独栋租赁房屋所有者合计拥有约52万套房屋，仅占美国1500万套租赁房屋的约3.5%，在独栋住房总存量中的占比更是不到1% [10] - 黑石集团回应称，其持有的美国独栋住宅仅占其房地产资产管理规模的2%左右，占公司整体规模的0.5%，且在过去十年中是房屋的净卖家 [10] - 有观点认为，将机构投资者完全赶出市场不太可能让房价变得更可负担，负担能力危机从根本上说是一个供应问题，大型企业所有权只是一个转移视线的因素 [10] - 有投资经理怀疑该政策能否被执行，并认为机构买家并非边际买家，短期内对房价构成利空，但不足以解决购房者的负担能力问题 [10] - 有分析认为这可能只是特朗普的谈判策略，最终结果有待观察 [10]