行业动态与市场表现 - 2025年1月8日，A股储能、锂电池板块早盘持续上涨，板块内多只个股涨停 [1] - 同期碳酸锂期货价格逼近15万元/吨 [1] 政策监管导向 - 四部委联合召开动力和储能电池行业座谈会，指出行业存在盲目建设、低价竞争等非理性行为，扰乱市场秩序，削弱可持续发展能力 [1] - 会议强调需强化市场监管，加强价格执法与产品质量检查，打击涉知识产权违法行为 [1] - 会议提出要优化产能管理，健全产能监测和分级预警机制，加强宏观调控以防范产能过剩风险 [1] - 会议倡导支持行业自律，引导企业科学布局产能，推动构建优质优价、公平竞争的市场秩序 [1] - 会议要求加强区域协同与央地联动，严控重复建设，推动行业健康有序发展 [1] 碳酸锂价格展望 - 随着供给收紧预期不断提升，碳酸锂价格一路飙涨 [1] - 赣锋锂业董事长在2025年11月曾表示，若2026年需求增速超过30%甚至40%，短期内供应无法平衡，碳酸锂价格可能突破15万元/吨甚至20万元/吨 [2] 2026年需求预测 - 华金期货预计，2026年全球电化学储能需求将维持高增速，储能电池需求将新增25万吨，同比增长60% [2] - 预计2026年动力电池需求将新增23万吨，同比增长25% [2] - 储能新增需求将首次超过动力电池新增需求 [2] - 预计2026年全球碳酸锂总需求为202万吨，新增需求49.5万吨，同比增长32% [2] 2026年供给预测 - 此前锂价疲软导致部分锂矿项目进度放缓，锂矿产能增长速度不会过快 [2] - 国内盐湖产量放量、江西锂云母矿复产或成为主要新增部分 [2] - 有机构预计，2026年国内碳酸锂供应同比增长约59% [2] - 海外市场如非洲锂辉石矿增产、南美盐湖扩产，将使得供应增长18% [2] - 预计2026年全球碳酸锂产量为213万吨，新增产量46万吨，同比增长28% [2]