公司概况与市场定位 - Gambling.com Group Limited 是一家为北美、英国、爱尔兰、欧洲其他地区及国际在线赌博行业提供服务的绩效营销公司 [4] - 公司被公认为在线赌博领域卓越的绩效营销和体育数据提供商 [1] - 其股票被视为资本密集度低、业务纯粹的投资机会，能让投资者受益于美国市场各州快速推进的赌博合法化进程 [1] 财务表现与业务动态 - 2025年第三季度，公司收入同比增长21%，达到3900万美元 [2] - 增长主要由体育数据服务驱动，该业务收入增长至920万美元，是去年同期的四倍 [2] - 体育数据服务部门目前占2025年总收入的25%，这得益于企业解决方案（如OpticOdds）和消费者平台（如OddsJam和RotoWire）的强劲表现 [2] - 尽管总收入增长，但公司的营销部门面临重大阻力，由于不利的搜索排名动态和较差的自然搜索质量，该部门收入与去年同期持平 [3] - 因此，公司将其2025年全年收入指引下调至约1.65亿美元 [3] 分析师观点与投资建议 - Freedom Capital 分析师 Egor Tolmachev 于12月30日启动对 Gambling.com 的覆盖，给予“买入”评级，目标价为8.50美元 [1] - 分析师强调该公司是利用美国市场合法化趋势的资本密集度低的投资机会 [1][3]