核心观点 - 投资长期成长股并坚持长期持有而非择时交易 有望在未来获得丰厚回报 选择具有坚实基本面和顺风因素的成长股 如康福特系统美国公司 有望长期跑赢标普500指数 [1] 公司业务与市场定位 - 公司是一家暖通空调供应商 多年来服务于数据中心行业 已成为该领域的领先供应商之一 [4] - 公司通过收购策略实现全国性布局 在139个城市拥有184个网点 使其能够贴近众多AI热点区域 这种规模使其在竞争中占据优势 [7] - 公司正通过收购更多公司来扩大市场份额 近期收购西密歇根州和南佛罗里达州的电气公司 预计将为公司带来每年2亿美元的增量收入 [5] 财务表现与增长动力 - 过去一年公司股价上涨超过一倍 营收增长强劲且利润率上升 [2] - 公司积压订单额高达93.8亿美元 同比增长65% 凸显了市场对其解决方案的需求 [4] - 第三季度营收同比增长35% [7] - 公司去年将股息提高了20% 当前股息率仅为0.24% 强劲的资产负债表和财务增长支持了股息的提升 [6] 行业机遇与驱动因素 - AI芯片需要低温环境运行 任何围绕AI芯片的行业都可能成为长期赢家 [4] - 公司受益于AI数据中心建设热潮 企业需要暖通空调供应商来保持芯片冷却 [8] - 随着AI建设持续 收购竞争对手将帮助公司提高定价能力 这可能带来更高的股息支付 [6]