半导体 - 全球光刻机龙头阿斯麦股价再创历史新高，市值达5263亿美元（约合人民币3.69万亿元），成为历史上第三只市值突破5000亿美元的欧洲股票[1] - 摩根士丹利认为在最乐观情形下，随着芯片制造商为满足激增的AI需求而加大支出，阿斯麦股价有望进一步上涨70%[1] - 在AI浪潮和国产替代驱动下，国产设备厂商需求内生且持续，成长性可摆脱全球半导体周期束缚，迎来5~10年黄金发展期[1] - 建议重点关注在刻蚀、薄膜沉积、清洗、CMP等核心设备领域已实现技术突破并获得头部客户验证的平台化龙头企业，以及在光刻、涂胶显影、量检测、测试等具备国产化率弹性的设备公司[1] 核聚变 - 2026核聚变能科技与产业大会在合肥举行，现场签约10个核聚变能重大采购项目和4个聚变联合实验室项目[1] - 根据2026年度聚变产业联合会采购计划，围绕EAST升级、CRAFT、BEST等任务的计划采购项目超120项，总经费近百亿元[1] - 当前已公布的BEST、CFEDR、环流四号及民营商业化聚变项目的资本开支已近2000亿元[2] - 可控核聚变产业链上游包括碳素、金属及非金属材料等，中游包括产品加工、辅助系统、电源系统等设备制造，下游包括聚变电站设计、土建安装调试、电站运营等[2] 充电桩 - 2025年我国全社会用电量历史性突破10万亿千瓦时，达到10.4万亿千瓦时，同比增长5%，相当于美国全年用电量的两倍多，超过欧盟、俄罗斯、印度、日本四个经济体的年用电量总和[2] - 充换电服务业以及信息传输、软件和信息技术服务业用电量增速分别达到48.8%和17.0%，是拉动第三产业用电量增长的重要原因[2] - 根据《电动汽车充电设施服务能力“三年倍增”行动方案(2025-2027年)》，到2027年底，在全国范围内建成2800万个充电设施[3] 机器人 - 2026年春节联欢晚会将“科技智造”融入舞美呈现、内容创作，机器人将再度登上春晚舞台[3] - 机器人登上春晚提升了行业曝光度与公众认知，强化了“中国智造”的国际形象，其严苛技术要求成为国产机器人技术实力的实战验证，推动产业链加速升级[4] - 这一高光时刻激发资本关注，带动人形机器人、核心零部件（如减速器、伺服电机）及AI算法等相关板块热度，促进技术迭代与商业化落地[4] - 近期特斯拉V3频繁预热，产品定型及发布在即，优必选等头部公司大单频繁落地[4] 商业航天 - 商业航天企业中科宇航辅导工作完成，进入辅导验收状态，成为蓝箭航天后又一家迎来IPO关键进展的商业航天企业[4] - 中科宇航主要从事系列化中大型火箭研制、定制化宇航发射、亚轨道科学试验及太空旅游等业务，其力箭一号火箭已迈入规模化量产、批量化交付、常态化运营的成熟阶段[4] - 商业航天公司密集IPO有助于缓解行业高投入、长周期的资金压力，借助资本市场加速可回收火箭、卫星批产等核心技术迭代[5] - 在SpaceX等国际竞争压力下，中国商业航天借力政策与资本双轮驱动，加快布局万颗级低轨星座，提升全球竞争力[5] 液态金属 - 中国科学院理化技术研究所等团队在液态金属柔性电子制造领域取得系列进展，提出了无损刻蚀图案化技术，实现了无材料损耗的电路图案化制备，分辨率达5μm，且兼容8类刚性与柔性基底[5] - 团队还提出了形状自适应共形电子制备技术，攻克了三维曲面电子器件制造难题[5] - 该成果解决了柔性电子“高精度无损耗制造”与“三维曲面适配”两大痛点，覆盖从基础研究、工艺开发到器件应用的全链条创新，在可穿戴健康监测、植入式诊断器件、航空航天智能系统等领域展现出应用前景[6] 宏观与行业新闻 - 中国证监会坚持稳字当头，巩固市场稳中向好势头[9] - 央行等两部门将商业用房（含“商住两用房”）购房贷款最低首付款比例调整为不低于30%[9] - 工业和信息化部修订发布了最新的《优质中小企业梯度培育管理办法》[9] - 中国证监会就《衍生品交易监督管理办法（试行）（征求意见稿）》公开征求意见[9] - 我国芯片制造核心装备取得重要突破[9] - 我国年用电量首超10万亿千瓦时[9] - 全国机器人标委会商业社区服务机器人工作组成立[9] - 海南自贸港封关首月离岛免税销售金额达48.6亿元，同比增长46.8%[9] - 2025年我国批准创新药76个，居全球首位[9] 市场题材复盘 (2026.1.16) - 国产芯片板块活跃，相关公司包括新华百货、圣晖集成、亚翔集成、康强电子、美埃科技、长电科技、金太阳、柏诚股份、华康洁净、金海通、盈新发展、合肥城建、角矽电子、赛腾股份、永吉股份、梦天家居、兆易创新等[12][13] - 智能电网板块受关注，因“十五五”期间国家电网固定资产投资预计达4万亿元，相关公司包括森源电气、汉缆股份、新能泰山、日丰股份、电科院、积成电子、联科科技、广电电气、宏盛华源、思源电气等[13] - 机器人板块热度提升，因OpenAI为机器人和AI设备计划寻找供应商，相关公司包括方正电机、科森科技、康隆达、九鼎投资、信质集团、五洲新春、宁波华翔等[13] - 碳化硅板块受台积电未来三年资本支出将显著增加影响，相关公司包括天岳先进、通富微电、宇晶股份、三安光电等[13] - 航天板块因航天科技集团提出2026年要全力突破重复使用火箭技术而受关注，相关公司包括博菲电气、大唐电信、城建发展、德恩精工等[13] - AI算力需求持续扩张带动业绩增长，相关公司包括可川科技、动力新科、金海通等[14] - 其他活跃板块包括轮胎、资产重组、ST股等[14]