公司上市备案进展 - 中国证监会于2026年1月12日至16日期间对礼邦医药境外发行上市备案提出补充材料要求 [1] - 证监会要求公司说明前期在江苏股权交易中心挂牌的详细情况、终止挂牌原因以及是否计划继续推进A股上市 [1] - 礼邦医药已于2025年10月31日向港交所提交上市申请书 联席保荐人为Jefferies、BofA Securities和HTSC [1] 股东与股权结构核查要求 - 证监会要求参照对控股股东及实际控制人的要求 补充说明第一大股东及有重大影响的股东情况 [1] - 需核查上述股东是否存在《境内企业境外发行证券和上市管理试行办法》第八条规定的禁止性情 [1] - 需说明公司及所有下属企业是否存在境外发行上市禁止性情形 [1] - 要求补充说明公司历次增资及股权转让的价格、定价依据 核查是否存在入股对价异常、利益输送或未实缴出资等情况 [2] - 要求说明股权架构调整中历次减资的原因、对价支付情况 核查是否涉及虚假出资或抽逃出资 并说明决策程序及税费缴纳合规性 [2] - 要求说明公司股份回购的对价、定价依据及被回购方所得税缴纳情况 [2] - 要求说明公司取得境内运营实体的交易对价、定价依据、支付手段与期限 并评估定价公允性及转让方纳税义务履行情况 [2] - 要求说明主要股东上层投资人中境外企业、境外基金停止穿透的原因及具体情况 核查是否存在境内主体或法律法规禁止持股的主体 [2] - 要求说明本次拟参与“全流通”股东所持股份是否存在质押、冻结或其他权利瑕疵 [2] 员工持股计划核查 - 公司员工持股计划包含少量外部人员 证监会要求补充说明授予价格低于发行人员工的原因及合理性 [3] - 需就是否存在利益输送以及股权激励计划是否合法合规出具明确结论性意见 [3] 公司业务与行业地位 - 礼邦医药是专注于肾脏病领域的全球领先生物制药公司 [3] - 根据灼识咨询资料 公司拥有最全面的创新肾脏病产品组合 适应症覆盖范围最广 [3] - 慢性肾脏病市场规模庞大 价值数千亿美元 具有巨大的增长潜力 [3] - 公司已打造一个垂直一体化平台 涵盖研发、生产及商业化 [3]