文章核心观点 - 电力设备行业正迎来出海超级景气周期，主要驱动力包括全球储能需求高增长、新能源汽车销量稳定增长、以及海内外AI数据中心与电网建设投资提升 [1] - 碳中和50ETF（159861）跟踪的环保50指数，旨在反映中国环保产业中具有高成长性和良好社会责任感上市公司的整体表现 [2] 新能源汽车与储能 - 2025年新能源汽车销量表现优异，同比增速达28%，渗透率提升至47.9% [1] - 短期国内需求有望在“以旧换新”等政策带动下得到推动，中长期在技术和成本持续优化下，销量预计保持稳定增长 [1] - 随着国内储能市场成熟及海外新能源渗透率提升，全球储能电池需求进入高景气阶段，预计未来出货将保持快速增长 [1] - 从锂电全产业链看，需求向上叠加前期价格处于底部，电池及材料环节迎来量价向上信号 [1] 电力设备与电网投资 - 全国统一电力市场建设推进，将带动特高压、配网智能化建设需求，进一步提升电网投资需求 [1] - 台积电高增的资本开支规划反映了AI的旺盛需求，海内外AI数据中心（AIDC）建设有望保持快速增长 [1] - 叠加海外电网建设需求提升，电力设备出海迎超级景气周期 [1] 指数与产品信息 - 碳中和50ETF（159861）跟踪中证环保50指数（930614） [2] - 该指数从沪深市场中选取在环境保护、节能减排等领域表现突出的上市公司证券作为样本 [2] - 指数覆盖清洁能源、环境治理等多个细分行业，侧重于筛选具有高成长性和良好社会责任感的企业证券 [2]