基金业绩表现 - 2025年第四季度基金利润为71.72万元，加权平均基金份额本期利润为0.0717元，季度净值增长率为6.31% [3] - 截至2025年四季度末，基金规模为1160.29万元 [3][17] - 截至1月22日，基金单位净值为1.283元，近三个月、近半年、近一年复权单位净值增长率分别为9.38%、9.94%、27.42% [3][4] - 基金近三个月、近半年、近一年业绩在同类可比基金中排名分别为64/121、93/121、86/119 [4] - 基金经理刘敦和夏祥全共同管理的3只基金近一年均为正收益，其中申万菱信中证1000指数增强A近一年复权单位净值增长率最高达42.72% [3] 投资策略与组合特征 - 基金采用数量化方法，基于红利主题股票池，结合基本面、预期、价量等多因子模型进行选股，旨在构建具有性价比且保持“红利”特性的投资组合 [3] - 2025年四季度模型筛选的股票组合与业绩比较基准行情特征较为一致，基金净值表现跑赢业绩比较基准 [3] - 截至2025年四季度末，基金前十大重仓股为华夏银行、工商银行、平安银行、北京银行、今创集团、天地数码、东港股份、交通银行、兴业银行、华茂股份 [20] - 成立以来平均股票仓位为78.3%，低于同类平均的88.34%，2025年末仓位达到最高的93.33%，2025年上半年末仓位最低为33.63% [15] 风险收益指标 - 截至12月31日，基金成立以来夏普比率为1.0315 [9] - 截至1月21日，基金成立以来最大回撤为8.76%，2025年第四季度单季度最大回撤为4.03% [12]