核心财务业绩 - 2025年第四季度净利润为770万美元，每股收益1.61美元，环比（第三季度净利润780万美元，每股1.62美元）和同比（2024年第四季度净利润590万美元，每股1.24美元）均基本持平 [1] - 2025年全年净利润为1510万美元，每股收益3.14美元，其中包括因资产负债表重组而产生的1750万美元证券出售损失 [1] - 剔除一次性项目影响后的2025年非GAAP净利润为2790万美元，每股收益5.80美元，较2024年（2370万美元，每股4.96美元）分别增长17.8%和17.0% [10] 净利息收入与净息差 - 2025年全年净利息收入为8720万美元，较2024年的7410万美元增长1310万美元，增幅达17.7% [6] - 增长主要受存款利息支出减少830万美元、贷款利息收入增加820万美元以及生息存款利息收入增加160万美元驱动，部分被应税证券利息及股息收入减少420万美元所抵消 [6] - 2025年第四季度净息差为3.61%，较第三季度的3.45%扩大16个基点 [10] - 2025年全年净息差为3.26%，较2024年的2.76%大幅提升50个基点 [10] 贷款增长与构成 - 2025年全年贷款总额增长1.981亿美元，增幅9.6% [10] - 商业贷款增长2.174亿美元，增幅14.3%，是主要驱动力 [10] - 商业贷款增长集中在商业房地产领域，特别是在奥尔巴尼的Capital Bank部门和布法罗的Canal Bank部门 [8] - 布法罗的Canal Bank部门贷款总额在2025年增长66%，超过2.35亿美元 [10] - 消费贷款余额减少3120万美元，降幅11.1%，主要由于间接汽车贷款发放活动减少 [51] 存款与负债成本 - 2025年存款利息支出减少，主要由于计息存款（含经纪存款）平均成本下降42个基点，以及平均余额减少3060万美元 [7] - 客户定期存款平均成本下降73个基点，平均余额减少2520万美元 [7] - 2025年客户定期存款占总平均存款的比例从2024年的21.8%降至21.0% [7] - 2025年第四季度总资金成本为1.72%，较2024年同期的2.04%下降32个基点 [37] 信贷损失拨备与资产质量 - 2025年全年信贷损失拨备为440万美元，而2024年为4.6万美元的拨备回拨，增加450万美元 [14] - 增加主要由于年度CECL模型基础损失率更新、贷款增长以及模型输入（如预计提前还款速度下降和失业率假设上升）的不利变化 [14] - 截至2025年12月31日，不良贷款总额为790万美元，占总贷款的0.35%，较2024年底的900万美元（占比0.43%）有所改善 [44] - 贷款损失拨备覆盖率为不良贷款的306.13%，较2024年底的238.87%显著提升 [46] 非利息收入与支出 - 2025年全年非利息收入为790万美元，较2024年的2320万美元大幅减少1530万美元，降幅65.9%，主要包含第二季度1750万美元的证券出售损失 [15] - 剔除证券出售损失后，非利息收入变化主要由其他非利息收入增加150万美元、财富管理费收入和服务费收入各增加40万美元驱动 [15] - 2025年全年非利息支出为7070万美元，较2024年的6730万美元增加340万美元，增幅5.1% [17] - 支出增长主要受薪资和福利增加驱动，部分被FDIC保险费用减少所抵消 [17] 资产负债表与资本状况 - 截至2025年12月31日，总资产为27.10亿美元，较2024年底的27.76亿美元减少6590万美元，降幅2.4% [47] - 资产减少主要由于资产负债表重组，包括出售部分可供出售证券、偿还大部分批发融资负债，部分被贷款净增长1.981亿美元所抵消 [47][48] - 股东权益总额为2.547亿美元，较2024年底的2.153亿美元增加3940万美元，增幅18.3% [57] - 总权益与总资产比率从2024年底的7.76%提升至2025年底的9.40% [58] - 每股账面价值从2024年底的45.13美元增至2025年底的52.97美元 [59] 其他业务亮点 - 财富管理集团管理或托管的资产总市值在2025年底达到23.38亿美元，较2024年底增加1.265亿美元，增幅5.7% [64] - 公司拥有股票回购授权，截至2025年底已回购49,184股普通股，总成本200万美元，剩余授权可回购200,816股 [65] - 截至2025年底，公司无未偿还的经纪存款，此前已于2025年7月初用证券出售和次级债发行所得资金偿还了1亿美元到期存款 [63]