"多个云客户正在讨论他们对2028日历年的需求增长预测。" 对于一个强周期、曾多次经历产能过剩的行业而言，这样的表态本身就极具分量。它意味着一个关键信号：市场担心的不是需求不足，而是供给 是否跟得上需求。 1月27日，美股硬盘巨头希捷科技2026财年第二季度的财报表现亮眼：收入、毛利率、每股收益全面超出市场预期。 AI在"持续性放大存储" 而随后的电话会更是点燃了市场热情，公司股价盘后大涨约9%。这场电话会罕见地给出了关于需求持续性、供给边界以及盈利结构的长期判断。 公司管理层并没有急于重复财报中的成绩，而是反复围绕一个核心问题展开：这轮由AI推动的存储需求，究竟是短期景气，还是结构性变化？ CEO戴夫·莫斯利（Dave Mosley）的答案非常明确： "我们的近线产能直到2026日历年年底已经完全被预订一空。" "我们预计将在未来几个月开始接受2027日历年上半年的订单。" 更重要的是，管理层将这种需求的持续性，明确地与AI应用结构变化绑定在了一起。 莫斯利指出，过去几年视频内容已经成为数据增长的核心驱动力： "YouTube每天新增的视频上传量已经达到2000万条，而三年前只有200万条。" 而在他看来， ...