市场行情表现 - 1月30日午后，创业板人工智能板块飙涨，光模块CPO概念股大爆发 [1][6] - 个股方面，致尚科技领涨20CM涨停，天孚通信上涨16%创历史新高，新易盛、中际旭创纷纷拉涨超6% [1][6] - 跟踪创业板人工智能指数的ETF华宝（159363）场内价格上涨3%冲击前高，放量成交超6亿元 [1][6] 行业增长前景 - 根据Lightcounting预测，全球以太网光模块市场规模有望持续快速增长，2026年将同比增长35%至189亿美元 [3][8] - 预计2027-2030年增速将维持在双位数以上，2030年市场规模有望突破350亿美元 [3][8] - 主要增长动力来自AI基础设施建设对以太网交换机和高速光模块的强劲需求，以及光互连技术在AI scale-up网络中的应用推广 [3][8] 核心驱动因素 - 数据中心因流量爆发带来的光模块需求是目前光模块发展的核心驱动力 [3][8] - 随着AIGC发展，国内外大模型推理侧数据量快速上升，将进一步催化光模块算力需求的大幅提升 [3][8] - AI发展正从算力建设走向应用落地 [3][8] 相关投资产品 - 创业板人工智能ETF（159363）及其场外联接基金（A类023407、C类023408）一键布局“算力+AI应用” [3][8] - 该ETF约六成仓位布局算力（包括光模块龙头和IDC龙头），约四成仓位布局AI应用 [3][8]