行业趋势与市场动态 - 2026年1月下旬，AI数据中心建设热潮持续，需求信号已扩展至英伟达旗舰处理器之外，德州仪器指出电源管理和信号转换芯片需求强劲，这两类芯片对数据中心至关重要 [1] - 与AI物理基础设施扩张相关的新资本支出成为焦点，例如2026年1月26日报道，英伟达向CoreWeave投资20亿美元以增加美国数据中心容量，CoreWeave目标在2030年前实现5吉瓦的容量，资金将用于购置土地和电力等基础设施需求 [2] - 尽管长期前景明朗，但行业仍面临内存持续短缺、地缘政治不确定性以及贸易和关税风险等宏观和行业层面的阻力 [3] - 行业盈利持续受益于AI繁荣，LSEG数据显示，美国科技行业第四季度盈利预计增长约27%，而同期标普500指数预计增长9.2% [3] 研究方法论 - 筛选标准基于财经媒体列出的AI数据中心股票清单，选取分析师情绪积极且截至2026年1月30日上行潜力至少为15%的股票，并依据Insider Monkey截至2025年第三季度追踪978只股票的数据库，聚焦对冲基金情绪最佳的股票，最终列表按各股票上行潜力升序排列 [6] 个股分析：Digital Realty Trust, Inc. (DLR) - 公司上行潜力为17.51%，共有43家对冲基金持有 [8] - 公司于2026年1月19日确认通过收购CSF Advisers进入马来西亚市场，获得位于赛城（大吉隆坡主要枢纽）的TelcoHub 1数据中心，该运营设施拥有超过6000个光纤核心，提供1.5兆瓦的IT负载，是马来西亚网络密度最高的地点之一，容纳超过40家网络服务提供商，可接入AWS、Google、MY IX和DE-CIX ASEAN等关键平台 [9] - 为明确增长路径，公司计划收购数据中心相邻土地以支持高达14兆瓦的额外容量，交易预计在2026年上半年完成 [10] - 在AI和云驱动的工作负载发展下，马来西亚园区将被纳入公司的PlatformDIGITAL并配备ServiceFabric，以改善整个东南亚的互联性、可扩展性和区域覆盖 [11] - 2026年1月14日，Scotiabank将其目标价从206美元下调至189美元，但维持“跑赢大盘”评级，此次调整是该公司在第四季度财报季前重新评估美国房地产及REITs覆盖范围的一部分 [12] - 公司是一家数据中心REIT，为全球网络运营商、云提供商以及支持AI、云计算和数字化转型的公司提供托管、互联和暗光纤基础设施 [13] 个股分析：American Tower Corporation (AMT) - 公司上行潜力为19.92%，共有75家对冲基金持有，截至2026年1月30日，超过70%的分析师持看涨观点 [14] - 2026年1月20日，瑞银维持“买入”评级，但将目标价从260美元下调至254美元，理由是2026年塔楼公司具有有利的风险回报前景 [14] - 2026年1月14日，Scotiabank分析师Maher Yaghi重申“跑赢大盘”评级，同时将目标价从248美元下调至220美元，此次调整基于对美国房地产和REITs的展望，该公司对2026年的乐观预测源于投资者对多户住宅和自助仓储资产的强劲需求 [15] - 2026年1月12日，摩根大通维持“增持”评级，但因与EchoStar相关的担忧将目标价从250美元下调至245美元，这些不利因素预计将对塔楼业务部门产生负面影响 [16] - 公司专注于管理多租户通信基础设施资产组合并提供托管服务，作为租户中立的主机，并通过其子公司CoreSite拥有和运营数据中心 [17]