亚太市场主要股指表现 - 2月2日亚太市场主要股指集体下跌 日经225指数下跌1.25%至52655.18点 韩国综合指数下跌5.26%至4949.67点 创2025年4月7日以来最大单日跌幅[1] - 韩国综合指数盘中一度大幅下跌超5% 触发熔断机制并暂停交易5分钟[1] - 澳洲标普200指数收盘跌1.02%至8778.6点 新西兰标普50指数收盘跌0.08%至13412.44点[4] 主要下跌板块与个股 - 半导体和AI产业链成为主要下跌板块[1] - 三星电子跌幅超6% SK海力士跌超8%[1] - 印尼市场矿业和能源股领跌 因其作为重要大宗商品出口国 股市对商品价格高度敏感[4] 市场下跌的催化剂与直接因素 - 贵金属价格的剧烈波动被认为是导致全球股市调整的直接因素 黄金和白银波动率上升造成大宗商品市场冲击 引发机构投资者的流动性冲击和追加保证金[4] - 全球风险资产普遍处于估值高位加剧了资金的获利了结心态 例如韩国综合指数在1月30日创收盘历史新高 1月累计上涨23.97% 创1998年12月以来最大单月涨幅[4] - 市场下跌的催化剂是上周凯文·沃什被提名为下一任美联储主席 金融市场最初将其提名解读为偏鹰派[5] 对美联储主席提名的市场反应与解读 - 在提名宣布后 美国国债收益率上升 美元走强 金价大幅下跌 股指期货走低[5] - 有分析认为提名公布后 资本市场迅速交易“鹰派”货币倾向 美元指数“V形”反弹 贵金属暴跌[5] - 从中长期看 有观点认为凯文·沃什未必如市场当前预期那样鹰派 其经验或有助于维护美联储独立性和金融体系稳定 稳定通胀预期和美国借贷成本[5] - 其在私营部门的从业经历可能推动银行业进一步放松监管 为信贷扩张提供助力[5] - 后续新一届美联储的“降息+缩表”能否带来美元指数回升 核心在于美元信用能否修复 而这是一个长期过程 短期市场或对过度交易进行修正[5] 印尼市场的特殊情况 - 印尼雅加达综合指数跌近5%[2] - 国际指数编制公司MSCI就印尼股市可投资性发出警告 尽管印尼监管层已密集出台改革措施[4] - 周一全球市场大宗商品价格走弱 进一步加剧了印尼市场面临的压力[4]