核心观点 - 公司2026财年第二季度业绩表现强劲，核心产品AI知识中心年度经常性收入同比增长27%至4840万美元，已成为公司SaaS业务的主要支柱，占总SaaS ARR的64% [1][2][6] - 公司盈利能力显著提升，第二季度GAAP净利润同比增长248%至230万美元，调整后EBITDA利润率从去年同期的7%扩大至14% [6] - 公司现金流状况健康，运营活动产生的现金流达1010万美元，现金及等价物总额增至8310万美元，为业务发展和投资提供了充足弹药 [6] - 基于上半年强劲表现，公司上调了2026财年全年业绩指引，预计总收入将在9050万至9200万美元之间，非GAAP净利润指引中值较此前市场预期有所提升 [12] 财务业绩总结 - 第二季度收入：总收入为2300万美元，同比增长3% [6] - 核心业务增长：AI知识中心ARR达4840万美元，同比增长27%，占SaaS总ARR的64% [2][6] - 盈利能力：GAAP毛利率为73%，同比提升300个基点；非GAAP毛利率为74%，同比提升300个基点 [6] - 净利润：GAAP净利润为230万美元（基本每股收益0.09美元），去年同期为67.1万美元（基本每股收益0.02美元） [6] - 调整后利润：非GAAP净利润为300万美元（每股收益0.11美元），调整后EBITDA为330万美元，利润率14% [6] 上半年财务业绩总结 - 上半年收入：总收入为4650万美元，同比增长5% [6] - 盈利能力：GAAP毛利率为74%，同比提升400个基点；非GAAP毛利率为75%，同比提升400个基点 [6] - 净利润：GAAP净利润为520万美元（基本和稀释后每股收益0.19美元），去年同期为130万美元（每股收益0.05美元） [6] - 调整后利润：非GAAP净利润为770万美元（每股收益0.28美元），调整后EBITDA为830万美元，利润率18% [6] 业务运营与客户动态 - 客户拓展：本季度新增重要客户Achmea（欧洲领先保险和金融服务集团），将支持其联络中心和企业团队共21，000名用户 [2] - 收入构成：SaaS收入是主要驱动力，第二季度SaaS收入为2180万美元，同比增长5%（按固定汇率计算增长4%） [19][25] - 成本控制：运营费用得到有效管理，第二季度非GAAP运营费用同比下降3% [25] 未来业绩指引 - 第三季度指引（截至2026年3月31日）：预计总收入在2220万至2270万美元之间；GAAP净利润在100万至150万美元之间（每股收益0.04至0.05美元）；非GAAP净利润在180万至230万美元之间（每股收益0.06至0.08美元）；调整后EBITDA在260万至310万美元之间，利润率12%至14% [5][6] - 2026财年全年更新指引（截至2026年6月30日）：预计总收入在9050万至9200万美元之间；GAAP净利润在450万至600万美元之间（每股收益0.16至0.21美元）；非GAAP净利润在880万至1030万美元之间（每股收益0.31至0.36美元）；调整后EBITDA在1090万至1240万美元之间，利润率12%至13% [12] - 指引假设：预计2026财年第三季度加权平均流通股约为2830万股，全年约为2800万股 [7] 资产负债表与现金流 - 现金状况：截至2025年12月31日，现金及现金等价物为8306万美元，较2025年6月30日的6291万美元大幅增加 [16] - 运营现金流：第二季度运营活动提供的现金为1010万美元，运营现金流利润率达44%；上半年运营活动提供的现金为2050万美元，利润率同样为44% [6] - 资产与负债：总资产为1.4677亿美元，总负债为5798万美元，股东权益为8879万美元 [17] 非GAAP财务指标说明 - 使用目的：管理层使用调整后EBITDA和非GAAP净利润等非GAAP指标进行趋势分析、预算和规划，并与同行业公司进行比较 [8] - 调整项：调整后EBITDA在净利润基础上调整了折旧摊销、股票薪酬、利息收入、所得税、其他收益/支出等项目；非GAAP净利润主要调整了股票薪酬等费用 [8][23] - 补充信息：非GAAP结果仅作为补充信息，不能替代GAAP财务信息 [8]