公司概况与市场表现 - 美敦力是一家全球医疗技术公司，市值约1320亿美元，业务涵盖心血管、神经科学、医疗外科和糖尿病护理领域，为全球医疗提供商和患者提供基于器械的疗法 [1] - 过去52周，公司股价上涨13.5%，表现落后于同期上涨15.2%的标普500指数，但年初至今股价上涨7.3%，表现优于同期上涨1.6%的标普500指数 [2] - 过去52周，公司股价表现也优于同期上涨6.1%的State Street Health Care Select Sector SPDR ETF [3] 近期财务业绩与业务亮点 - 2025年11月18日，公司公布2026财年第二季度强劲业绩后，股价单日上涨4.7% [5] - 2026财年第二季度调整后每股收益为1.36美元，营收为89.6亿美元，均超出市场预期 [5] - 当季营收同比增长6.6%，其中心脏消融解决方案业务营收大幅增长71%，心血管业务营收实现了十多年来（排除疫情期间）最强劲的增长 [5] - 公司上调了2026财年业绩指引，将预期有机营收增长率提高至约5.5%，并将调整后每股收益预期上调至5.62 - 5.66美元区间 [5] 分析师预期与评级 - 对于2026财年（截至2026年4月），分析师预计公司调整后每股收益将同比增长2.7%至5.64美元 [6] - 公司在过去四个季度均超过了市场普遍盈利预期 [6] - 覆盖该股的27位分析师中，共识评级为“适度买入”，其中包括11个“强力买入”、1个“适度买入”和15个“持有”评级 [6] - 当前评级配置较三个月前（当时有14个“强力买入”评级）的看涨程度有所减弱 [8] - 2025年11月18日，Evercore ISI将公司目标价上调至115美元，并维持“跑赢大盘”评级 [8] - 分析师平均目标价为110.50美元，较当前股价有7.5%的溢价，华尔街最高目标价125美元则意味着21.6%的潜在上涨空间 [8]