政策背景与定性 - 政策出台背景是近期虚拟货币及现实世界资产代币化投机炒作活动时有发生 风险防控面临新形势新挑战 八部门在总结2021年工作经验基础上对原文件进行修订 [2] - 对虚拟货币的定性延续了禁止性政策立场 重申其不具有与法定货币等同的法律地位 在境内开展相关业务活动属于非法金融活动 境外单位不得非法向境内提供服务 [3] - 对现实世界资产代币化的定性是 在境内开展相关活动及提供中介信息技术服务等 涉嫌非法发售代币票券擅自公开发行证券非法经营证券期货业务非法集资等非法金融活动 应予以禁止 经业务主管部门依法依规同意依托特定金融基础设施开展的业务除外 境外单位不得非法向境内提供服务 [4] 虚拟货币监管要求 - 明确境内对虚拟货币坚持禁止性政策 相关业务活动属于非法金融活动 一律严格禁止坚决依法取缔 因其无法有效满足客户身份识别反洗钱等要求 存在被用于洗钱集资诈骗违规跨境转移资金等风险 [5] - 为防范风险跨境传导 明确未经相关部门依法依规同意 境内主体及其控制的境外主体不得在境外发行虚拟货币 [5] - 强调未经相关部门依法依规同意 境内外任何单位和个人不得在境外发行挂钩人民币的稳定币 因其变相履行了法定货币的部分功能 事关货币主权 [5] 现实世界资产代币化跨境业务监管 - 对境内主体赴境外开展相关业务严格监管 境内主体直接或间接赴境外开展外债形式的现实世界资产代币化业务 或以境内权益为基础在境外开展类资产证券化具有股权性质的现实世界资产代币化业务 由国家发展改革委中国证监会国家外汇局等按职责分工严格监管 [7] - 对于境内主体以境内权益为基础在境外开展的其他形式的现实世界资产代币化业务 由中国证监会会同相关部门监管 未经相关部门同意备案等 任何单位和个人不得开展上述业务 [7] - 境内金融机构的境外子公司及分支机构在境外提供相关服务的 应纳入境内金融机构的合规风控管理体系 严格落实客户准入适当性管理反洗钱等要求 [7] - 为境内主体赴境外开展相关业务提供服务的中介机构信息技术服务机构 要建立健全合规内控制度强化业务和风险管控 按照要求报批或报备展业情况 [7] 具体工作措施 - 形成央地协同条块结合的工作格局 中央层面由中国人民银行中国证监会分别会同相关部门健全工作机制 地方层面由各省级政府统筹负责 地方金融管理部门牵头健全常态化工作机制 [8] - 加强风险防范和处置 凝聚跨部门监管合力 从风险监测资金流和信息流治理市场主体登记和广告管理整治虚拟货币“挖矿”打击违法犯罪活动从严监管境内主体出境展业等方面综合施策 有关行业协会加强行业自律管理 [8] - 强化组织实施 加强组织领导和统筹协调 明确各部门各地区工作责任 形成中央统筹属地实施共同负责的长效工作机制 同时广泛开展宣传教育 通过法律政策解读典型案例剖析投资风险教育等方式提高公众风险防范意识和识别能力 [9]