交易概述 - 金帝股份拟以自有或自筹资金及银行贷款收购广州优尼精密有限公司100%股权，交易价格为11,600万元，属于产业整合，不构成关联交易或重大资产重组 [2][6] - 公司已于2026年2月6日召开董事会审议通过该议案，交易已达到股东会审议标准，尚需提交股东会审议 [2] - 交易未设置传统的业绩对赌条款，但设置了过渡期损益安排及违约赔偿机制，交易将分三次交割，受让方分四次支付转股价款 [5][6] 收购标的情况 - 标的公司广州优尼精密有限公司成立于2009年11月，主营业务为设计、开发、制造自动变速箱及其精密零配件，汽车用精锻毛坯件、精密冲压半成品等 [2] - 标的公司近两年持续亏损：2024年度营业收入4.05亿元，净利润为-8,317.43万元，扣非净利润为-8,328.93万元；2025年1-8月营业收入2.11亿元，净利润为-5,153.32万元，扣非净利润为-5,092.37万元 [2][3] - 截至2025年8月31日，标的公司资产总额2.30亿元，负债总额1.34亿元，净资产9,560.85万元 [2][3] 交易定价与评估 - 根据评估报告，采用成本法评估，截至2025年8月31日标的公司股东全部权益评估值为11,840.59万元，评估值比账面净资产增值2,279.75万元，增值率为23.84% [5] - 最终交易价格确定为11,600万元 [6] 交易影响与公司业务 - 公司表示本次交易使用自有或自筹资金，在保证日常运营前提下进行，不会影响公司日常资金周转和正常业务，不涉及募集资金，不存在损害股东利益的情形 [7] - 交易完成后不会导致人员安置、土地租赁、管理层变动等情况，不会产生关联交易或同业竞争 [7] - 金帝股份主营业务为精密机械零部件的研发、生产和销售，主要产品是轴承保持架及配件、精密零部件 [2] 市场观点与交易不确定性 - 市场分析认为，收购后如何改善持续亏损的标的公司经营状况、实现与母公司的协同效应，将考验公司管理层的整合能力 [8] - 交易须在协议约定的交割条件满足后方可达成，复杂的交割条件设置意味着交易完成存在不确定性，投资者需关注后续股东大会审议及交割进展 [7][8]