交易方案核心信息 - 天汽模拟通过发行股份及支付现金方式购买东实股份60%股份，并募集配套资金，预计构成重大资产重组[1] - 交易完成后，天汽模将直接持有东实股份85%的股份，成为其控股股东[4] - 公司股票自2月12日开市起复牌，停牌前2月5日收盘价为7.53元/股，总市值76.44亿元[1] 交易对手与股权结构 - 交易对方确定为德盛拾陆号企业管理（天津）合伙企业（有限合伙），交易完成后其持有天汽模股份比例将超过5%[2][4] - 交易前，东实股份股东及持股比例为：德盛16号（60%）、天汽模（25%）、十堰产业投资集团（10.30%）、东风资产管理（4.70%）[2][3] - 东实股份总认缴出资额为18,000万元[3] 交易定价与融资安排 - 天汽模拟发行股份购买资产的价格定为6.26元/股，不低于定价基准日前20个交易日股票交易均价的80%[4] - 该发行价较停牌前收盘价7.53元/股折价16.87%[4] - 公司将向其控股股东新疆建发梵宇产业投资基金合伙企业（有限合伙）募集配套资金[5] - 公司控股股东于2025年12月变更为新疆建发梵宇，实际控制人变更为乌鲁木齐经开区国资委[5] 交易标的（东实股份）业务与财务概况 - 东实股份是国内较少同时为商用车和乘用车进行大规模配套的汽车零部件专业生产厂商[1] - 主要业务包括为整车厂提供汽车车身、底盘、动力系统冲压及焊接等产品，并通过合营公司提供汽车座椅、发动机排放处理系统等产品[6] - 2024年及2025年，东实股份营业收入分别为38.75亿元和47.33亿元，净利润分别为3.69亿元和3.55亿元[7] - 截至2025年12月31日，东实股份总资产为62.12亿元，所有者权益为27.83亿元[8] 收购方（天汽模）业务与财务概况 - 天汽模主营业务为汽车车身覆盖件模具及其配套产品的研发、设计、生产与销售[6] - 2024年及2025年前三季度，天汽模营业总收入分别为27.46亿元和14.85亿元，归母净利润分别为0.95亿元和0.52亿元[9][12] - 截至2025年9月30日，天汽模资产总额为63.60亿元，归属于上市公司股东的权益为24.99亿元[10] 交易目的与协同效应 - 交易旨在打造汽车零部件领域的龙头企业，并对现有业务进行全方位整合[1][6] - 预期通过外延式并购在产品、生产技术、市场拓展、采购等方面发挥协同效应[6] - 交易完成后，公司资产总额、营业收入和净利润将大幅度提升，业务发展潜力和抗风险能力也将进一步增强[6]