盘前市场动向 - 2月12日美股盘前，三大股指期货齐涨，道指期货涨0.33%，标普500指数期货涨0.31%，纳指期货涨0.29% [1] - 截至发稿，欧洲主要股指上涨，德国DAX指数涨1.22%，英国富时100指数涨0.11%，法国CAC40指数涨0.74% [2] - 截至发稿，WTI原油跌0.09%至64.57美元/桶，布伦特原油跌0.17%至69.28美元/桶 [3] 宏观经济与货币政策观点 - 绿光资本创始人大卫·艾因霍恩预测美联储今年降息次数将“远远多于两次”，认为市场低估了未来货币政策的宽松步伐，政治压力和领导层更迭是关键催化剂 [4] - 穆迪首席经济学家马克·赞迪警告1月强劲的非农就业数据（新增13万人，远超预期的7万人）不可持续，指出自去年4月以来就业几乎没有增长，且增长几乎全来自医疗保健行业 [7] - 堪萨斯联储主席施密德表示通胀依然过高，利率需保持“一定程度的限制性”水平，认为进一步降息可能让高通胀持续更久 [8] 行业趋势与监管动态 - 阿波罗资管联席总裁约翰·齐托警告，受AI驱动，软件行业正步入“极其暴烈的技术周期”早期阶段，估值逻辑正经历历史性重置，投资者支付意愿被大幅重新校准 [5] - 美联储计划撤销部分发给银行的非公开整改指令，以放宽监管，此举旨在让检查员更关注银行财务健康的即时风险，而非流程与程序 [6] 科技与软件行业个股动态 - 苹果对Siri的AI升级计划在内部测试中遇阻，可能导致原定于iOS 26.4的重大AI功能被拆分到后续多个版本（如iOS 26.5或27）逐步发布 [9] - 思科第二财季营收153亿美元（同比增长10%），净利润31.8亿美元，AI基础设施订单达21亿美元（前一季度为13亿美元），但第三财季毛利率指引逊于预期，主要受存储芯片短缺及AI改造投入影响，盘前股价跌超7% [11] - Applovin第四季度营收16.6亿美元（同比增长66%），GAAP净利润约11亿美元（同比增长84%），第一财季营收及调整后EBITDA指引均超市场预期，其业绩表明平台型软件巨头前景可能长期受益于AI [12] - Confluent第四财季总营收3.148亿美元（同比增长21%），其中云业务收入1.69亿美元（同比增长23%），Non-GAAP每股收益0.12美元超预期，这是其被IBM私有化前的最后一份财报 [14] 医疗保健行业个股动态 - 赛诺菲突然宣布更换CEO，由默沙东高管接替，原CEO任内未能为重磅药物Dupixent找到接棒者，且关键后期临床试验失败，盘前股价跌超6% [10] 消费品与工业个股动态 - 麦当劳第四季度营收70亿美元（同比增长9.5%），美国同店销售额增长6.8%，创2023年以来最高增速，超值套餐策略吸引注重成本的消费者 [13] - 联合利华第四季度基础销售额增长4.2%（超预期），销量增长2.1%，价格增长2.0%，预计2026年基础销售额增长处于4%-6%目标区间的下限，并宣布150亿欧元股票回购计划 [16] 原材料与能源个股动态 - 美国雅保第四季度营收14.3亿美元（同比增长16.3%），净亏损4.559亿美元（合每股亏损3.87美元），将关停澳洲关键加工产线并取消扩产计划，尽管锂价近期有所回升 [15]