行业核心观点 - 行业需求结构正从单一依赖房地产向多元化格局转型 2024年房地产领域需求占比为53.7%，其他领域占比为46.3% [1][9][10] - 行业市场规模与供需受宏观经济及下游产业深度影响 2024年行业产量为22.2亿立方米，销量为22.1亿立方米，市场规模为7549.9亿元 [9][10][11][12] - 行业面临需求承压与转型升级的双重挑战 正通过技术升级、绿色转型等方式应对市场变化 [11][12][17] 产业概述与分类 - 商品混凝土是预拌混凝土拌合物 相比现场搅拌在保障质量、节能环保等方面优势显著 [2] - 产品分为普通品和特制品 特制品包括高强混凝土、自密实混凝土、纤维混凝土等 [3] 生产工艺 - 生产流程包括原料筛选、配合比设计、添加外加剂与掺合料、拌制及运输 旨在保障性能稳定与高效优质 [4][5] 产业政策背景 - 政策围绕绿色低碳转型、工程质量提升和产业平稳发展展开 [6][7] - 具体政策包括2025年9月的《建材行业稳增长工作方案（2025—2026年）》 2024年5月的《2024—2025年节能降碳行动方案》支持再生骨料混凝土 以及2024年12月的《预应力装配式混凝土框架结构技术标准》 [6][7] 产业链 - 产业链上游主要为水泥、砂石骨料、混凝土外加剂等 主要企业多为上游水泥厂商延伸产业链而来 如天山股份、万年青等 [8] - 产业链下游主要为房地产和基础设施建设 客户包括中国建筑、中国电建、中国交建、中国铁建等大型企业 [8] 产业发展现状 - 前期规模扩张得益于房地产高速发展与大规模基建投资 后续规模回落源于房地产深度调整与基建投资节奏波动 [9][10][11][12] - 2024年行业具体数据为产量22.2亿立方米 销量22.1亿立方米 市场规模7549.9亿元 [9][10][11][12] 行业竞争现状 - 市场参与者包括大型国有企业、民营企业和外资企业 其中国有企业在大型基建项目中占主导地位 [13] - 行业内企业数量多、规模小 尚未形成绝对优势的龙头企业 竞争激烈 关键竞争因素为产品质量、价格、技术创新和服务能力 [13] 重点公司案例：天山材料 - 公司为中国建材集团核心企业 通过重组整合成为世界业务规模最大、产业链齐全的A股上市公司 其熟料、商品混凝土、骨料产能均居全国第一 [14][15] - 公司商品混凝土经营持续承压 销量、营收及均价自2021年重组后逐年递减 2024年销量为7578.5万方（同比下降1.24%） 营收为234.78亿元（同比下降15.36%） 均价为309.80元/方（同比下降14.29%） [15][16] 产业发展趋势 - 趋势一为固废资源化与低碳复合化深度融合 利用废弃物与AI配比模型降低碳排放 已在雄安新区等重点项目落地 [17] - 趋势二为数字化与智能化全流程管控升级 借助BIM、物联网、AI等技术实现从生产到养护的全流程监控与碳足迹追溯 推动产业向“一体化服务”转型 [17]