文章核心观点 - 英伟达向光通信领域两家领军企业总计投资40亿美元，以加码先进光学技术研发与制造，此举被解读为光通信技术或成为未来AI数据中心互联的核心技术，并引发了市场对光通信概念股的积极反应 [1] - 行业分析认为，光模块行业景气度处于上升通道，海外云厂商资本开支超预期以及GPU性能提升，正驱动高速率、高价值量光模块需求加速放量，同时“光进铜退”的长期趋势将进一步推动光模块用量和需求增长 [1] 相关公司股价表现 - 剑桥科技股价上涨8.63%，报77.4港元 [1] - 鸿腾精密股价上涨5.49%，报5.96港元 [1] - 汇聚科技股价上涨5.31%，报17.45港元 [1] - 华虹半导体股价上涨2.2%，报88.15港元 [1] 行业事件与投资动态 - 英伟达宣布与光通信企业Lumentum和Coherent达成多年战略合作，分别向两家公司各投资20亿美元，总计投资40亿美元 [1] - 该投资旨在加码先进光学技术的研发与制造 [1] 行业趋势与技术展望 - 光通信技术或成为未来AI数据中心互联的核心技术 [1] - 应重视硅光、CPO、OCS、空芯光纤、薄膜铌酸锂等光技术升级带来的机遇 [1] - 光模块行业景气度仍处于上升通道，海外市场当前景气度较高 [1] - 主流云厂商2026年资本开支规模持续超预期 [1] - GPU性能提升带动海外光模块速率升级趋势明确，高速率、高价值量光模块的放量节奏有望加速 [1] - 从长期看，Scale-up侧“光进铜退”的趋势逐步明确，将推动光模块用量及需求量的进一步增长 [1]