交易核心信息 - 公司宣布与由创始人黄锦峰和Trustar Capital关联的投资主体达成最终协议，进行私募融资，总额约1.2亿美元，以人民币计价的可转换优先票据和认股权证形式进行 [1] - 融资将分两期等额发行，第一期票据预计在2026年3月左右发行，第二期预计在今年晚些时候发行 [1] - 创始人黄锦峰以个人身份与Trustar Capital作为共同投资者参与此次投资，彰显其对公司的长期信心 [1] 融资条款细节 - 票据年利率为1.5%，每半年付息一次 [1] - 第一期票据初始期限为发行日起364天，在公司获得国家发改委外债登记证明后将自动延长至5年 [1] - 第二期票据若发行，将在第一期票据发行日五周年时到期 [1] - 票据可在第一期票据发行日364天后，按条款转换为公司A类普通股或美国存托凭证，转换价格为4.63美元，较签署协议前五个连续交易日ADS成交量加权平均价溢价20% [1] - 每期票据发行时，公司将同时发行认股权证，允许持有人以现金净额方式认购相当于对应票据转换所得A类普通股总数十分之一的股份，行权价为每股A类普通股0.50美元 [1] - 票据持有人有权在第一期票据发行三周年时，要求公司以现金回购全部或部分票据，回购价格反映4%的内部收益率 [1] 资金用途与战略规划 - 公司计划将票据发行所得净资金用于未来产品研发、全球供应链整合、海外市场扩张、战略性并购及其他一般公司用途，以推动业务增长 [1] - 公司致力于打造一个具有韧性的多品牌美妆集团 [1] - 公司旨在通过跨境并购整合全球资源，加速其发展成为全球领先的美妆集团 [1] 战略合作方背景 - 投资方Trustar Capital是中信资本控股有限公司的私募股权子公司，专注于全球控制权收购机会，自成立以来已完成超过100项投资，目前管理102亿美元承诺资本 [1][2] - Trustar Capital在美妆行业拥有深厚的投资专长，其投资组合包括全球领先的美妆包装供应商Axilone [2] - Trustar Capital在制药和生物技术领域的广泛布局，可为公司的前沿产品研发提供关键支持，并在推动数字化转型方面拥有良好记录 [2] 管理层与投资方观点 - 创始人黄锦峰表示，此次投资基于其对逸仙电商长期发展轨迹的坚定信心及团队执行战略路线的坚定承诺 [1] - Trustar Capital董事长张懿宸表示，高度认可公司持续致力于战略转型，特别是在产品组合优化、组织能力提升和品牌建设方面的不懈努力，这为可持续增长奠定了坚实基础 [1] - Trustar Capital期待通过此次合作，支持公司通过跨境并购整合全球资源 [1]