AI算力板块市场表现分化 - 3月13日，IDC算力租赁概念领跌AI赛道，创业板人工智能板块日线三连阴 [1][6] - IDC算力租赁概念股普遍大跌，汉得信息跌超10%，奥飞数据、首都在线、东方国信、光环新网等多股跌超7% [1][6] - 光模块/CPO龙头逆市活跃，新易盛逆市大涨4%，中际旭创涨超1% [1][6] - 重仓光模块龙头的创业板人工智能ETF（159363）当日收跌1.84%，日线三连阴，缩量成交4.62亿元，但资金进场抢筹5200万份 [1][6] 光模块龙头新易盛发布重要产品 - 新易盛在业内首发搭载博通448G全功能dsp的光模块 [3][8] - 新易盛推出行业首款12.8T XPO模块，该下一代可插拔光模块专为支持AI数据中心架构，涵盖纵向扩展、横向扩展及城域互联应用 [3][8] 机构观点：开放解耦架构与AI算力趋势 - 国盛证券指出，博通凭借网络领域优势，正成为众多超算客户的XPU合作伙伴 [3][8] - 在CSP主导资本开支的时代，以ASIC/XPU和以太网为代表的开放解耦架构，在AI推理需求爆发下将持续繁荣 [3][8] - CSP开放阵营将与英伟达长期博弈，而新易盛等光通信网络设备商将同时受益于双方的互联需求增长 [3][8] 英伟达GTC大会前瞻与影响 - 被誉为“AI界春晚”的英伟达GTC大会将于3月16日启幕，其主题演讲是AI行情催化剂 [3][8] - 回顾历届大会，从2023年AI元年启动，到2024-2025年光模块、液冷、CPO轮番爆发，每次技术迭代均催生结构性机会 [3][8] - 本次GTC大会预计将展示英伟达Rubin及Feynman架构GPU核心技术，并集中亮相CPO光互联、800V高压供电、液冷等算力基础设施的颠覆性升级 [3][9] - 随着大会临近，算力硬件板块已提前预热，长期看产业链技术路径与商业化节奏将进一步明晰，继续关注光模块等算力龙头 [3][9] 相关ETF产品结构 - 创业板人工智能ETF（159363）及其场外联接基金（A类023407、C类023408）一键布局“算力+AI应用” [3][9] - 该ETF约六成仓位布局算力（光模块龙头+IDC龙头），约四成仓位布局AI应用 [3][9]