公司业绩概览 - 2026年第一季度营收为3140万美元，与去年同期持平 [13][16] - 2026年第一季度GAAP准则下归属于公司的净利润为23.7万美元，去年同期为246.9万美元，同比大幅下滑 [13][18] - 2026年第一季度GAAP准则下基本和稀释后每股收益均为0.03美元，去年同期为0.26美元 [13][18] - 2026年第一季度调整后净利润为147.6万美元，调整后基本和稀释后每股收益分别为0.13美元和0.12美元 [13][14][18] - 2026年第一季度调整后EBITDA为371万美元，调整后EBITDA利润率为11.8%，去年同期分别为649.7万美元和20.7% [13][19] 资产管理规模 - 截至2026年3月31日，公司总资产管理规模为357亿美元，较2025年3月31日的353亿美元增长1.1% [2][12] - 截至2026年3月31日，全权委托资产管理规模为231亿美元，较2025年3月31日的227亿美元增长1.8% [2][12] - 2026年第一季度，总资产管理规模从2025年12月31日的370亿美元下降35亿美元或3.5%，主要由于7亿美元净客户流出和6亿美元市场贬值 [15] - 2026年第一季度，全权委托资产管理规模从2025年12月31日的240亿美元下降37亿美元或3.7%，主要由于净客户流出 [2][15] - 2026年第一季度，有机新客户账户流入为8100万美元，主要来自高净值投资者 [2] 费用与支出 - 2026年第一季度总费用为3010万美元，较去年同期的2660万美元增长13.5% [17] - 薪酬与福利费用为2110万美元，占营收的67.2%，较去年同期的1890万美元（占营收60.2%）增长12.0% [6][17] - 薪酬费用增长主要源于60万美元的工资福利增长（基于绩效加薪和新员工）以及120万美元的奖金计提、10万美元的股权薪酬和40万美元的遣散费 [17] - 一般及行政费用为900万美元，较去年同期的770万美元增长17.3%，增长主要源于80万美元的专业服务费、10万美元的办公场所相关费用（主要与新加坡新办公室相关）、30万美元的差旅招待费和10万美元的折旧摊销 [17] 战略投资与全球扩张 - 公司正处于其历史上最重要的投资计划中，旨在为下一个25年打造一个更具持久性和全球能力的公司，投资主要集中在智力资本和人员上 [3] - 新业务渠道在全球和国际股票策略方面尤其强劲，这得益于全面的卓越投资表现 [4] - 公司已重组国际业务发展团队，在伦敦和澳大利亚设有专职人员，都柏林办事处预计在2026年晚些时候获得爱尔兰央行批准后开业，将有助于在欧洲主动营销 [4] - 公司在爱尔兰和澳大利亚设立了投资信托，显著扩大了在欧洲和大洋洲的分销机会 [4] - 公司于2026年第一季度在亚特兰大和新加坡开设了办事处，并已开始看到业务发展成果 [4] 流动性、资本与股东回报 - 截至2026年3月31日，现金及现金等价物为1160万美元，较2025年12月31日的4410万美元大幅减少 [20] - 截至2026年3月31日，公司定期贷款项下有1000万美元未偿还，循环信贷额度无未偿还余额 [20] - 公司董事会于2026年5月6日宣布了每股A类普通股0.21美元的季度股息，将于2026年6月19日左右支付给截至2026年6月12日营业结束时登记在册的股东 [7] 投资表现 - 截至2026年3月31日，公司多个股票策略组合长期表现超越基准指数，例如大型价值股组合自成立以来年化回报9.6%，超越基准的8.2% [43] - 全球价值机会组合近一年回报36.7%，大幅超越MSCI ACWI价值指数（17.8%） [44] - 小型成长股组合近一年回报33.3%，超越罗素2000成长指数（23.6%） [44]