核心观点 - 中信证券研报指出，2026年陆家嘴论坛强调通过完善制度规则加快金融强国建设，并引导金融资源向硬科技及新质生产力倾斜[1] - 近期A股市场呈现区间震荡、先扬后抑格局，指数走势分化，结构性资金迁移趋势强化，增量资金向科技成长板块集中[1] - 从催化因素和时序看，AI上游（包括通胀、液冷、存储）及具身智能等主题投资热情有望爆发[1] 宏观政策与市场环境 - 2026年陆家嘴论坛召开，时值科创板"1+6"改革一周年，会议强调金融资源向硬科技、新质生产力领域倾斜[1] - 上周A股市场呈现区间震荡、先扬后抑的格局，各大指数走势显著分化[1] 市场表现与资金流向 - 上周市场沪指承压回调，而成长赛道表现相对抗跌[1] - 短线题材轮动节奏进一步加快[1] - 增量资金逐步向筹码结构健康、业绩兑现确定性强的科技成长板块集中，结构性资金迁移趋势得到进一步强化[1] 主题投资机会 - 从催化因素和时序上看，AI上游（包括通胀、液冷、存储）以及具身智能等主题的投资热情有望爆发[1]